Naar grad school gaan? Vergeet niet over uw pensioensparen

Van Mark Porter, CFA, CFP®

Meer informatie over Mark op onze site Vraag een adviseur

Veel van mijn cliënten die overwegen om naar de grad school te gaan, vragen mij: "Wat is beter, een 401 (k) of een Roth IRA?" Natuurlijk, bij financiële planning begint elk antwoord met "Het hangt ervan af." We hebben een strategie dat kan onder bepaalde omstandigheden logisch zijn, maar zoals bij elk goed plan, moet je het van tevoren maken.

De korte en zoete: als je nu werkt, maar van plan bent om je werkgever te verlaten en full-time naar een graduate school te gaan, kun je overwegen om nu bij te dragen aan je pre-tax 401 (k) en deze mogelijk om te zetten in een Roth IRA in de het hele jaar ben je een student.

Het lange en belangrijke om te begrijpen: wanneer u voor het eerst werkt, zal het sparen in een voorbelasting van 401 (k) uw belastbare loon verminderen en daarom waarschijnlijk uw federale belastingen verlagen. U bespaart op dat moment belastingen tegen uw marginale belastingtarief. Als u uw pre-tax 401 (k) naar een Roth IRA converteert, verhoogt het bedrag van die conversie uw totale inkomsten met het bedrag van de conversie.

Zoals met elke financiële transactie, is het belangrijk om een ​​professional te raadplegen om ervoor te zorgen dat de overstap van een 401 (k) naar een type IRA of een bepaalde strategie geschikt is voor uw situatie. Zowel een 401 (k) als een Roth IRA bieden het potentieel voor uitgestelde belastinggroei. Een Roth IRA biedt doorgaans toegang tot een breder scala aan beleggingsopties, maar vergoedingen en kosten kunnen ook hoger zijn. U moet ook rekening houden met uw verwachte inkomsten- en belastingtarieven bij pensionering. Als u verwacht dat uw belastingtarief hoger zal zijn, is een Roth IRA wellicht de betere keuze voor de lange termijn.

De meeste tweejaarlijkse grad schoolprogramma's lopen van de september van het eerste jaar, tot het tweede jaar en eindigen in mei van het derde jaar. Je zult waarschijnlijk voor een aantal jaren een en drie werken, maar in het tweede jaar heb je misschien weinig of geen inkomen. Als u minder inkomsten heeft, bevindt u zich waarschijnlijk in een lagere belastingschijf. Dit kan een uitstekende tijd zijn om wat inkomsten uit een conversie te realiseren, wanneer uw belastingtarief laag is!

Na de graduate school verdien je hopelijk meer geld dan voorheen - dat is waarom je ging, toch? - en daarom kan je belastingtarief hoger zijn. Gekwalificeerde onttrekkingen van die Roth IRA (zoals die gemaakt na de leeftijd van 59½) kunnen belastingvrij zijn. U bespaart dus geld door bij te dragen aan een middelste belastingschijf, geld te betalen aan de conversie tegen een lager belastingtarief en vervolgens uw belastingvrijheid later in uw leven op te nemen, ondanks dat u zich in een hogere belastingschijf bevindt (en natuurlijk begrijpen, dat opnames vóór 59½ kunnen resulteren in een IRS-boete van 10%).

Overweeg dit hypothetische voorbeeld: Jimmy's eerste baan geeft hem een ​​belastbaar inkomen van $ 50.000. In 2014 zou dat belastbaar inkomen een belastingfactuur van ongeveer $ 8400 genereren. Door $ 9.000 bij te dragen aan zijn voorbelasting van 401 (k), kan hij $ 2.250 aan belastingen besparen (omdat hij in de federale belastingschijf van 25% zit). Na twee jaar te hebben gewerkt en bij te dragen aan zijn 401 (k), gaat Jimmy naar de grad school. Op dit punt heeft hij $ 4.500 aan belastingen bespaard van twee jaar contributie. Tijdens zijn volledige jaar van de grad school, heeft hij geen ander inkomen en hij converteert $ 18.000 van zijn 401 (k) naar een Roth IRA. Na zijn standaardaftrek en persoonlijke vrijstelling, is zijn belastbaar inkomen ongeveer $ 9.000 en zijn federale belastingrekening is $ 900. Hij bespaarde $ 4.500 aan belastingen, betaalde $ 900, en nu kunnen zijn dollars potentieel belastingvrij worden voor de rest van zijn leven.

Je moet vooruit plannen. Ook al heb je mogelijk een lage belastingschijf op het moment van de conversie, zoals Jimmy moet je waarschijnlijk nog steeds belasting betalen uit eigen zak. Als dat het geval is, moet u ervoor zorgen dat u geld opzij zet voor die belastingfactuur. Afhankelijk van de specifieke situatie van uw situatie, zoals als u andere inhoudingen (zoals een hypotheek) of inkomsten (zoals een zomerjob) hebt, zal het optimale bedrag dat u wilt omrekenen variëren.

De afhaalmaaltijd: als je van plan bent om naar een grad school te gaan, spreek dan vooraf met je financiële planner en / of belastingadviseur en ontwikkel een plan om te profiteren van je fluctuerende belastingschijf.

De meningen in dit materiaal zijn uitsluitend bedoeld als algemene informatie en zijn niet bedoeld als een specifiek advies of aanbeveling voor een persoon. Er wordt voorgesteld om uw specifieke situatie te bespreken met een gekwalificeerde adviseur.