4 studieleningen die echt een vreselijk advies kunnen zijn

Er is voldoende advies beschikbaar voor het beheer van studieleningen, waarvan sommige goed zijn en sommige niet zo goed. Maar je moet op je hoede zijn voor een one-size-fits-all benadering. Afhankelijk van uw situatie kunnen enkele veelvoorkomende tips voor het omgaan met studentenschuld averechts werken.

Voordat u deze vier tips volgt, moet u van dichterbij bekijken of ze echt geschikt voor u zijn.

1. Consolideer uw federale studieleningen

Federale schuldconsolidatie wordt vaak verward met herfinanciering van studentenlening, maar het is belangrijk om het verschil tussen beide te weten; consolidatie kan uiteindelijk u meer geld kosten, maar u kunt sommige voordelen verliezen als u federale leningen herfinanciert.

Consolidatie stelt u in staat uw federale leningen te bundelen in een enkele directe consolidatielening. Uw rentepercentage is het gewogen gemiddelde van uw tarieven, afgerond op het dichtstbijzijnde een-achtste van een procent. Afhankelijk van hoeveel u verschuldigd bent, zou u kunnen eindigen met een leentermijn die tot 20 jaar langer is dan uw huidige looptijd. Dat betekent dat je extra in rente moet betalen. Bovendien verliest u de mogelijkheid om geld te besparen door eerst uw leningen met hogere rente af te betalen.

Herfinanciering van uw leningen, aan de andere kant, kan u helpen betere leningsvoorwaarden te krijgen. Kort gezegd, een particuliere geldschieter koopt uw ​​bestaande leningen uit en geeft u een nieuwe lening met verschillende voorwaarden. Als u veel krediet hebt en een lage schuld-in-inkomstenratio, kunt u in aanmerking komen voor een lagere rente. Het is beschikbaar voor zowel federale als privéleningen, maar houd er rekening mee dat het herfinancieren van federale leningen betekent dat je lenerbescherming opgeeft zoals Public Service Loan Forgiveness.

"Als een klant echt een goed inkomen heeft en geen baan in de publieke sector aanneemt, dan is het over het algemeen zinvol om [federale leningen] te herfinancieren en een lager tarief te krijgen," zegt Brett Tushingham, een geregistreerde beleggingsadviseur in Wilmington, North Carolina. "Het is absoluut niet one-size-fits-all, maar vaak is het wel zinvol om herfinanciering te overwegen."

2. Schakel over op inkomstengestuurde aflossing

Als u worstelt met uw federale leningbetalingen, kan inkomstengerelateerde terugbetaling helpen. Het dekt betalingen af ​​met een percentage van uw inkomen en verlengt uw leentermijn tot 20 of 25 jaar. Als je daarna een balans hebt, is het vergeven.

Een IDR-plan voegt jarenlange rentebetalingen aan uw leningen toe, dus het bespaart u op lange termijn geen geld, vooral als u geen saldo overhoudt. De belangrijkste reden om voor een van deze plannen te kiezen, is om uw betalingen beheersbaar te houden, zodat u niet in gebreke blijft.

Twee andere nadelen aan inkomstengestuurde plannen: u moet elk jaar opnieuw een aanvraag indienen en elke schuld die is kwijtgescholden, wordt belast als inkomsten.

3. Neem je volledige lening toe

Het is het beste om de schuld van uw studentleningen te minimaliseren. Sommigen beweren dat het afsluiten van meer leningen je krediet kan helpen na het afstuderen, maar dat klopt niet helemaal. Studieleningen kunnen u helpen een kredietgeschiedenis op te stellen, maar het bedrag dat u leent, maakt geen deel uit van uw kredietprofiel; overbetreding verhoogt alleen uw betalingen.

Om uw studentenschuld te verminderen, vult u de gratis aanvraag in voor Federal Student Aid of FAFSA en maakt u gebruik van alle gratis hulp. Overweeg om een ​​parttime baan te krijgen om extra kosten te betalen, of vraag uw familie om in te checken.

Wanneer u uw brief met financiële steun ontvangt, moet u goed nadenken over de voorwaarden van uw leningaanbiedingen en deze weigeren die u niet nodig hebt. Niet-gesubsidieerde leningen zouden de eerste moeten zijn; ze trekken rente op terwijl je op school zit, dus de kosten van het lenen daarvan zijn hoger dan voor gesubsidieerde leningen.

4. Maak studieleningen uw topprioriteit

Het is het klassieke postdoctorale dilemma: u wilt uw studentenschuld snel terugbetalen, sparen voor uw pensioen en een noodfonds starten, maar uw instapniveau kan zich tot nu toe alleen uitstrekken.

"Mijn vrouw en ik moesten kiezen tussen sparen voor een huis, het versnellen van de betaling van onze studentenschuld of sparen voor pensionering. Uiteindelijk spaarden we voor een huis omdat we een kind hadden, "zegt Douglas A. Boneparth, een gecertificeerde financiële planner in New York City. "Je moet weten wat je eerlijke doelen zijn en je spaargeld aan hen toewijzen."

Zodra je weet waarop je je wilt concentreren, stelt de sleutel kleinere, meer realistische doelen. Dus in plaats van $ 600 per maand bij te dragen aan je 401 (k) terwijl je bijvoorbeeld een minimale lening betaalt, kun je besluiten om je pensioensparen te verlagen naar $ 100 per maand, $ 400 per maand in je noodfonds stoppen en $ 100 per maand toevoegen aan schuld met de hoogste rentetarieven.

Nadat je een plan voor je financiën hebt gemaakt, kun je het om de paar maanden opnieuw bekijken om er zeker van te zijn dat het nog steeds zinvol is voor je omstandigheden.

Devon Delfino is een stafchrijver bij Investmentmatome, een website voor persoonlijke financiën. E-mail: [email protected]. Twitter: @devondelfino.