Eigenaren van kleine bedrijven: evalueer zorgvuldig financieringsopties

Van Dmitriy Fomichenko

Lees meer over Dmitriy op Ask a Advisor van Investmentmatome

Niemand heeft ooit gezegd dat het starten van een bedrijf en het tot een duurzaam niveau groeien gemakkelijk zou zijn.

Ondanks de sleutelrol die kleine bedrijven spelen bij het creëren van banen en onze economie, is het krediet dat beschikbaar is voor eigenaren van kleine bedrijven van de grote banken de afgelopen jaren gekrompen. Tegelijkertijd zijn er nieuwe financieringsmogelijkheden voor kleine bedrijven beschikbaar gekomen. Maar bedrijfseigenaars moeten voorzichtig zijn bij het evalueren van financieringsopties voor kleine bedrijven.

Grote bank leningen

Strengere regelgeving sinds de financiële crisis de kredietverstrekking aan kleine bedrijven bij grote banken heeft verminderd. De economische malaise van 2008 leidde tot een reeks leenhervormingen en strengere leenregelingen, waardoor het krediet voor kleinere bedrijven kleiner werd. Volgens The Wall Street Journal leende de top 10 grootste banken van het land $ 44,7 miljard aan eigenaren van kleine bedrijven in 2014, vergeleken met $ 72,5 miljard in 2006.

De kosten en risico's die gepaard gaan met leningen aan kleine bedrijven, informeren ook de neiging van grote banken om kredieten te verstrekken. In vergelijking met hun grotere tegenhangers, houden kleinere bedrijven een groter kredietrisico, waardoor grote banken gedwongen worden de kredietverlening te beperken. Ondertussen, voor de bank, zijn de kosten van het onderschrijven van een lening van $ 50.000 of $ 100.000 hetzelfde als die van een lening van $ 1 miljoen, waardoor deze zich op het laatste richt. Volgens de Amerikaanse Small Business Administration bedraagt ​​de gemiddelde omvang van SBA-leningen voor kleine bedrijven ongeveer $ 371.000, een veel minder verleidelijk doelwit voor grotere banken.

Meest voorkomende kredietbronnen

Met een beperkt kredietaanbod van de grote banken, vertrouwen kleine bedrijven op een verscheidenheid aan andere kredietbronnen, waaronder:

Gemeenschap banken

Communautaire banken zijn een van de belangrijkste kredietbronnen. Gemeenschapsbanken krimpen echter snel, met een daling van minstens 50% van het aantal gemeenschapsbanken in de afgelopen twee decennia, volgens een onderzoek van de Universiteit van New Orleans. In een rapport van Harvard wordt gewezen op de daling van het marktaandeel van commerciële banken in de communautaire banken in de nasleep van de Dodd-Frank Act en vergelijkbare regelgeving.

Zakelijke creditcards

Veel kleine bedrijven gebruiken zakelijke creditcards voor hun werkkapitaalbehoeften. De kaarten bieden gemakkelijke toegang tot fondsen via een doorlopende kredietlijn. Zakelijke creditcardtarieven kunnen variëren van ongeveer 13% tot 30%.

Persoonlijke besparingen

Sommige eigenaren van kleine bedrijven vertrouwen ook op hun eigen spaar- en pensioenfondsen voor zakelijke financiering. Sommige pensioenregelingen, zoals 401 (k) s of Solo 401 (k) s, staan ​​deelnemersleningen toe die voor elk doel kunnen worden gebruikt. Met de IRS kunnen deelnemers tot $ 50.000 of 50% van hun rekeningsaldo lenen. Natuurlijk, het financieren van je eigen startup met pensioensparen kan riskant zijn, dus het is belangrijk om de leenvoorwaarden en het nadeelpotentieel zorgvuldig te evalueren.

Alternatieve financieringsopties

Een aantal alternatieve financieringsoplossingen zoals startende online kredietverstrekkers vinden ook hun weg naar het kredietland. Enkele van de grote namen in de markt voor leningen voor kleine bedrijven en de ruimte voor het lenen van leningen zijn OnDeck, Kabbage, CAN Capital, Biz2Credit en Fundera. Volgens de bedrijven heeft OnDeck financiering ter waarde van meer dan $ 3 miljard en Kabbage ruim boven $ 1 miljard.

Kleine bedrijven zijn op zoek naar online geldschieters vanwege sleutelfactoren zoals:

• Snelle leningverwerking: Sommige van deze providers bieden snelle doorlooptijden bij het verwerken van leningen. Volgens de website van OnDeck kan het bedrijf binnen 24 uur geld verwerken en leveren via geautomatiseerd clearinghouse of bankoverschrijvingen, afhankelijk van de omstandigheden.
• Rendabele leningen: In tegenstelling tot grote banken vertrouwen veel nieuwe kredietverstrekkers op algoritmen die een verscheidenheid aan factoren analyseren, van realtime cashflow tot online klantbeoordelingen en andere traditionele kredietparameters. Aan de andere kant houden traditionele banken rekening met diepgaande achtergrondcontroles, meerdere jaren belastingaangifte en andere factoren die het lenen van transacties relatief duurder kunnen maken.

Hoewel deze online kredietverstrekkers leningen snel verwerken, kunnen ze hoge APR's hebben die niet altijd duidelijk worden geadverteerd. Sommige experts uit de industrie hebben leningen van online kredietverstrekkers vergeleken met subprime-hypotheken, gelet op hun hoge operationele dekking en gebrek aan regulerend toezicht. Particuliere commerciële kredietverstrekkers zijn niet onderworpen aan federale bankvoorschriften die zouden voorkomen dat zij onredelijk hoge rentetarieven in rekening brengen.

Als u een lening van een alternatieve geldverstrekker overweegt, zorg er dan voor dat u de voorwaarden van uw lening volledig begrijpt voordat u zich aanmeldt.

Non-profit microfinancieringsfinanciers

Een van de beste oplossingen die beschikbaar zijn in de huidige sector van microleningen, kunnen non-profit microfinancieringsfinanciers zijn, die kleinere leningen en relatief lage APR's aanbieden. Accion, Opportunity Fund en Kiva Zip behoren tot de meest populaire non-profit microfinancieringsfinanciers op de markt. Opportunity Fund biedt leningen voor kleine bedrijven van $ 2.600 tot $ 100.000 aan APR's van tussen de 10.6% en 23%. Deze geldschieters hebben de neiging om meer te bieden dan alleen financiering, en werken ook aan het opleiden van hun klanten.

Waar te beginnen

Als u een eigenaar van een klein bedrijf bent die op zoek is naar een zakelijke lening, wilt u misschien uw zoektocht starten met een non-profit microfinancieringsgeldverstrekker. Nu meer instellingen en grote banken samenwerken met deze nieuwe spelers, kunnen ondernemers verwachten dat ze de komende jaren meerdere keuzes zullen maken.

Maar welke financieringsoptie voor het kleinbedrijf u ook kiest, het is belangrijk om potentiële alternatieve aanbiedingen voor leningen zorgvuldig te evalueren.

Dmitriy Fomichenko is president en oprichter van Sense Financial, een aanbieder van zelfregistrerende pensioenrekeningen.

Dit artikel verschijnt ook op Nasdaq.

Afbeelding via iStock.