Parallelle verschuiving Definitie & voorbeeld |

Wat het is:

A parallelle verschuiving in de rentecurve treedt op wanneer de rentetarieven van obligaties (of T-bills) met verschillende vervaldatums in hetzelfde tempo veranderen.

Hoe het werkt (Voorbeeld):

Normaal

0

false

false

false

MicrosoftInternetExplorer4

Als het rendement op een vijfjaars schatkist bijvoorbeeld met vijf basispunten toeneemt, stijgen de rendementen van alle andere schatkisten ook met vijf basispunten.

In de echte wereld parallelle verschuivingen zijn zeer zeldzaam. Verschuivingen in de rentecurve resulteren over het algemeen in een rentecurve die steiler of vlakker wordt, wat aangeeft dat de rentetarieven niet met dezelfde hoeveelheid zijn gewijzigd.

Waarom dit belangrijk is:

Normaal

0

false

false

false

MicrosoftInternetExplorer4

Een belegger die een parallelle verschuiving in de rentecurve correct kan voorspellen, kan profiteren van het kopen en verkopen van de effecten die het zwaarst door de verandering zijn getroffen.