Definitie van belastingsfonds & voorbeeld |
Inhoudsopgave:
Wat het is:
A laadvermogen is een beleggingsfonds dat een vergoeding moet betalen om te kopen of verkopen zijn aandelen. Deze belasting wordt uitgedrukt als een percentage van het geïnvesteerde bedrag.
Hoe het werkt (Voorbeeld):
Over het algemeen zijn er twee soorten laadvermogen: front-end loads en back-end loads. Een front-end belasting is een vergoeding die wordt betaald om een investering aan te schaffen, en een back-end load is een vergoeding die wordt betaald om een investering te verkopen (dit kan ook een voorwaardelijke uitgestelde verkoopvergoeding, een uitstapvergoeding of een inkoopvergoeding worden genoemd). Een fonds zonder belasting is een beleggingsfonds dat geen kosten in rekening brengt van dit type.
Laten we aannemen dat u geïnteresseerd bent in het doen van een investering van $ 10.000 in het beleggingsfonds XYZ. Als het fonds een front-end belasting van 4% heeft, wordt van de investering van $ 10.000 $ 400 ($ 10.000 x.04) betaald aan het fondsbedrijf en wordt $ 9.600 daadwerkelijk in het fonds belegd. Idealiter zouden de inkomsten uit de investering de front-end belasting meer dan goedmaken. In dit voorbeeld moet het front-end loaded-fonds 14,6% in één jaar retourneren om een waarde van $ 11.000 te behalen.
Als het fonds in plaats daarvan een back-end-belasting van 4% heeft, moet u een vergoeding van $ 400 betalen bij de verkoop van de investering ($ 10.000 x.04). Nogmaals, de inkomsten uit de investering moeten idealiter meer dan goed zijn voor de back-end load. In dit voorbeeld moet het back-end loaded-fonds dus 14% in één jaar retourneren om een waarde van $ 11.000 na de vergoeding te bereiken.
Het is duidelijk dat de omvang van de belasting van invloed is op de omvang van het rendement van de belegger. In ons voorbeeld, als het bedrijf XYZ-fonds een ongelimiteerd fonds is, dan moet het, om na één jaar een waarde van $ 11.000 te bereiken, slechts een rendement van 10% genereren.
Beleggers kunnen vaak lagere belastingen betalen als ze grote investeringen doen. Het bedrag dat in aanmerking komt voor een verminderde belasting wordt het breekpunt genoemd en varieert van investering tot investering. Sommige fondsen hebben mogelijk meerdere breekpunten. In sommige gevallen kan een belegger een intentieverklaring ondertekenen met de beleggingsmaatschappij, waarbij hij belooft in de loop van de tijd een bepaald bedrag te beleggen om in aanmerking te komen voor de verminderde belasting.
Waarom dit belangrijk is:
Belastingfondsen ontmoedigen investeerders van vaak hun aandelen verhandelen, een activiteit waarvoor geld nodig is om aanzienlijke hoeveelheden contanten bij de hand te hebben in plaats van te beleggen. Over het algemeen wordt een belasting echter beschouwd als betaling voor de expertise van de makelaar bij het selecteren van het juiste fonds voor de belegger. Opmerkelijk is dat er veel controverse bestaat over de vraag of belastingsfondsen beter of slechter presteren dan niet-belaste fondsen.