Estate Planning Basics: een 7-stappenchecklist

Estate planning is het proces van aanwijzen wie uw vermogen zal ontvangen en uw verantwoordelijkheden zal uitvoeren na uw overlijden of arbeidsongeschiktheid. Het doel is om ervoor te zorgen dat uw begunstigden deze dingen op de meest kosteneffectieve manier mogelijk ontvangen.

Hoewel het soms als een taak voor ouderen wordt beschouwd, kan estate-planning jonge mensen helpen een fundament te leggen dat ze kunnen afstemmen wanneer hun persoonlijke en financiële situatie veranderen. En het is niet alleen voor de rijken, zegt Roger Wohlner, financieel adviseur en schrijver, gevestigd in Arlington Heights, Illinois.

"Ongeacht uw inkomensniveau, moet u nadenken over hoe u wilt dat uw financiële activa worden verdeeld of behandeld in het geval u sterft of arbeidsongeschikt bent", zegt Wohlner. "Wat gebeurt er met je spullen?"

Terwijl je nadenkt over die fundamentele vraag, zijn hier zeven stappen die je kunt nemen om je landgoed te plannen.

1. Neem inventaris op

Veel jonge mensen denken dat ze niet genoeg hebben om estate planning te rechtvaardigen. Maar zodra ze beginnen te kijken, kunnen ze worden verrast door alle materiële en immateriële activa die ze bezitten.

De materiële activa in een nalatenschap kunnen zijn:

• Woningen of ander onroerend goed
• Voertuigen inclusief auto's, motorfietsen of boten
• Collectibles zoals munten, antiek of ruilkaarten
• Andere persoonlijke bezittingen

De immateriële activa in een nalatenschap kunnen zijn:

• Controleren en spaarrekeningen en depositocertificaten
• Aandelen, obligaties en beleggingsfondsen
• Levensverzekeringen
• Pensioenplannen zoals werkplek 401 (k) plannen en individuele pensioenrekeningen
• Eventueel belang in een onderneming

Nadat u uw materiële en immateriële activa hebt geïnventariseerd, moet u hun waarde schatten. Dat is eenvoudig als u externe verificatie hebt, zoals een recente beoordeling van uw huis of de afschriften van uw financiële rekeningen.

Als u geen externe waardering hebt, waardeer de items op basis van hoe u verwacht dat uw erfgenamen ze waarderen. Dit kan ertoe bijdragen dat je bezittingen eerlijk worden verdeeld onder de mensen van wie je houdt.

2. Account voor uw gezin

Als je eenmaal een idee hebt van wat er zich in je landgoed bevindt, kun je manieren bedenken om het te beschermen en je familie.

Heb je genoeg levensverzekeringen? Dit is belangrijk als je getrouwd bent en je huidige levensstijl - en maandelijkse hypotheekbetaling - je dubbele inkomens vereist. Een beleid is zelfs nog meer noodzakelijk als u kinderen hebt en van plan bent hen te helpen naar de universiteit te gaan of als u een kind nodig heeft dat speciale behoeften heeft.

Er zijn veel variabelen als het gaat om verzekeringen. Naast het soort beleid - bijvoorbeeld hele leven en leven op de lange termijn - moet u rekening houden met uw gezinsinkomen, de behoeften van uw kinderen, de behoeften van andere afhankelijke personen zoals ouder wordende ouders en andere bezittingen.

Je moet ook, na overleg met de andere ouder, je wensen voor de zorg van je kinderen beschrijven. Ga er niet van uit dat dat gezin er zal zijn of dat zij dezelfde opvoedingsideeën en doelen zullen hebben als jij. En neem zeker niet aan dat de beslissing van een rechter overeenkomt met uw wensen als het probleem voor de rechter komt.

Noem een ​​voogd - en een reservebeschermer, voor het geval dat - wanneer u uw wil schrijft, zegt Wohlner. Dit officiële document kan kostbare familierechtwedstrijden helpen omzeilen.

"Er is geen betere manier om het geld dat je naar je erfgenamen wilt gaan te verspillen dan om familieleden te hebben die over de kinderen kibbelen", zegt Wohlner.

3. Stel uw richtlijnen vast

Estate planning is de sleutel tot het regisseren van uw vermogen als u eenmaal weg bent, maar een compleet plan bevat ook belangrijke wettelijke richtlijnen die voor die tijd in het spel zouden kunnen komen.

Een medische zorgrichtlijn, ook wel een levende wil genoemd, geeft uw wensen voor medische zorg aan als u niet in staat bent om die beslissingen zelf te nemen. U moet ook een betrouwbare medische volmacht geven voor uw gezondheidszorg, zodat die persoon de autoriteit heeft om beslissingen te nemen als u dat niet kunt. Deze twee documenten worden soms samengevoegd tot één, een zogenaamde 'advance healthcare'-richtlijn.

Als u medisch niet in staat bent om met uw financiële zaken om te gaan, staat een duurzame financiële volmacht een surrogaat van uw keuze toe om ze te beheren. De door u aangewezen agent, zoals aangegeven in het document, kan namens u optreden in juridische en financiële situaties wanneer u dat niet kunt. Dit omvat het betalen van uw rekeningen en belastingen, evenals toegang tot en beheer van uw vermogen.

Als het omdraaien van alles aan iemand anders u betreft, overweeg dan om een ​​beperkte volmacht. Dit juridische document doet precies wat de naam zegt: het legt grenzen op aan de bevoegdheden van uw benoemde vertegenwoordiger. U kunt de persoon bijvoorbeeld de bevoegdheid verlenen om de documenten namens u te ondertekenen bij het sluiten van een woning of om een ​​specifieke voorraad te verkopen.

Overweeg zorgvuldig de mensen die u volmacht verleent. Deze mensen kunnen letterlijk uw financiële welzijn - en zelfs uw leven - in hun handen hebben. U kunt de medische en financiële representatie aan verschillende mensen toewijzen, evenals een back-up voor elk geval uw primaire keuze niet beschikbaar is wanneer dat nodig is.

In sommige gevallen kan een vertrouwensrelatie ook geschikt zijn. Met een levend vertrouwen kun je tijdens je leven delen van je nalatenschap bestempelen om naar bepaalde dingen te gaan.Als u ziek of arbeidsongeschikt wordt, kan uw geselecteerde beheerder de taak overnemen. Bij uw overlijden worden de activa van de trust overgedragen aan uw aangewezen begunstigden, waarbij de nalatenschap wordt overgeslagen, de gerechtelijke procedure die uw eigendom anders zou kunnen verspreiden.

4. Beoordeel uw begunstigden

Terwijl je wil en andere documenten je wensen beschrijven, zijn ze niet all-inclusive, zegt Wolhner.

"Pensioenregelingen en verzekeringsproducten hebben substituten - begunstigde aanduidingen die u nodig hebt om bij te houden en indien nodig bij te werken," zegt hij. "Benoemingen begunstigde troef testamenten."

Mensen vergeten soms de begunstigden die ze hebben genoemd op beleid of accounts die vele jaren geleden zijn opgericht. Als bijvoorbeeld uw echtgenoot uit uw eerste huwelijk als begunstigde van uw levensverzekering blijft, ontvangt uw huidige echtgenoot het slechte nieuws - en niets van de uitbetaling van het beleid - nadat u weg bent.

Laat geen enkele begunstigde sectie blanco. In dat geval, wanneer een account door probate gaat, zal het worden verdeeld op basis van de regels van de staat voor wie de woning krijgt.

Vermeld ook de voorwaardelijke begunstigden. Deze back-upbegunstigden zijn van cruciaal belang als uw primaire begunstigde overlijdt voordat u dit doet en u vergeet de primaire begunstigde aan te passen.

5. Let op de wetten van uw staat

Estate planning wordt vaak gezien als een middel om successierechten en successierechten te minimaliseren. Maar op federaal niveau zijn alleen zeer grote nalatenschappen onderworpen aan successierechten. Voor 2017 is maximaal $ 5,49 miljoen van een vermogen vrijgesteld van federale belasting.

Een handvol staten hebben echter hun eigen wetten op de successierechten. Ze mogen niet alleen belastingen heffen op landgoederen - zelfs die worden gewaardeerd onder het vrijstellingsbedrag van de federale overheid - maar ook op de mensen die bezittingen erven.

6. Weeg de waarde van professionele hulp

Is het de moeite waard om een ​​advocaat of belastingkantoor in te huren om je estate plan te maken? Net als bij de vraag of u een belastingbereider moet inhuren of naar belastingsoftware moet gaan, hangt het antwoord meestal af van uw situatie.

Wanneer uw landgoed klein is en uw wensen eenvoudig zijn, kan een online of verpakt programma voor schrijfprogramma's voldoende zijn voor uw behoeften. Deze programma's houden doorgaans rekening met de specifieke eisen van de staat en begeleiden u bij het schrijven van een testament met behulp van een interviewproces over uw leven, financiën en legaten. Je kunt zelfs je zelfgemaakte testament bijwerken als dat nodig is.

Het kan echter de moeite waard zijn om een ​​vastgoedadvocaat en eventueel een belastingadviseur te raadplegen als u twijfelt over het proces. Ze kunnen u helpen bepalen of u op het juiste estate-planningspad bent, vooral als u in een staat met een eigen nalatenschap of successierechten woont.

In gevallen van een grote en complexe nalatenschap - denk aan speciale zorgen voor kinderopvang, zakelijke aangelegenheden of niet-familiale erfgenamen - kan een vastgoedadvocaat en een belastingdeskundige u helpen bij het manoeuvreren van de soms gecompliceerde implicaties.

Professionals kunnen ook in de toekomst helpen als uw omstandigheden veranderen en de noodzaak om uw plan aan te passen zich voordoet - zie Stap 7.

7. Plan om opnieuw te beoordelen

Levens veranderingen. Dus moet uw boedelplan.

Evalueer periodiek uw boedelplan en breng indien nodig wijzigingen aan. Je moet je laatste wensen opnieuw bekijken wanneer je omstandigheden veranderen, in positieve of negatieve zin. Dit kan een huwelijk of echtscheiding, de geboorte van een kind, het verlies van een geliefde, het krijgen van een nieuwe baan of een beëindiging zijn.

Zelfs als uw omstandigheden niet veranderen, is het toch een goed idee om uw boedelplan periodiek te evalueren. Hoewel uw situatie hetzelfde kan zijn, zijn de wetten wellicht veranderd.

Het zal enige moeite kosten om je plan te herzien, maar neem je hart. De noodzaak om te herzien betekent dat je de grootste fout in de estate planning al hebt vermeden: nooit een plan opstellen.

Meer tips

• Wilt u meer overlaten aan uw erfgenamen? Overweeg een Roth IRA voor uw spaargeld, waarvoor geen minimale uitkeringen nodig zijn bij pensionering.
• Moet u uw verzekeringsdekking herzien? Zie de ranglijst van Investmentmatome van de beste levensverzekeringsmaatschappijen.
• Bezorgd dat je niet genoeg spaart om je pensioen te financieren, laat staan ​​een erfenis? Gebruik onze pensioencalculator om te zien waar u vandaag staat.