Waarom kleine community-lenders uw rug niet hebben

Een van de grootste banken in het land, met filialen in uw stad, adverteert overal. Je kent hun jingle. Die advertenties zijn verleidelijk voor eigenaren van kleine bedrijven - het is moeilijk om weerstand te bieden aan de tien grootste banken omdat ze meer dan $ 10 biljoen aan activa beheren en het marketingbudget hebben om het te bewijzen. Nadat u de advertenties weken op tv hebt gezien, vraagt ​​u een lening voor kleine bedrijven aan.

Uw hart klopt snel wanneer u eindelijk een reactie van de bank ontvangt. U opent het en het is een standaardbrief die luidt: "U bent geweigerd."

U bent nu een statistiek. De Association of Enterprise Opportunities, een nationale organisatie die pleit voor de ontwikkeling van micro-ondernemingen, stelt dat ongeveer 8000 zakelijke leningaanvragen elke werkdag in de Verenigde Staten worden afgewezen.

Grote banken geven de voorkeur aan grote leningen

De kans dat een startup een lening van de grootste banken in Amerika is niet gunstig. Een rapport van Harvard Business School, "De staat van leningen voor kleine bedrijven: innovatie en technologie en de implicaties voor regelgeving", verklaart dat grote banken slechts 33 procent van de leningen onder de 100.000 dollar goedkeuren, vergeleken met 60 procent die door kleine banken zijn goedgekeurd. Deze bevinding was gebaseerd op een FDIC-enquête onder ondernemers.

De verklaring voor de discrepantie is simpel: grote banken zijn gericht op het sourcen en schalen van leningen van meer dan een miljoen dollar, cross-selling van producten aan hun klanten en het verlagen van de kosten door middel van gestandaardiseerde operationele procedures en technologie.

Maar wees geen fretgemeenschapsfinanciers helpen kleine bedrijven.

Maak kennis met de gemeenschapsfinanciers

Community Development Financial Institutions (CDFI's) zijn een soort gemeenschapsgeldverstrekker. CDFI's kunnen kredietverenigingen, economische ontwikkelingsentiteiten, non-profit kredietverstrekkers, kleine banken, microfinancieringsverstrekkers, durfkapitaalbedrijven of gemeenschapsontwikkelingsbedrijven zijn die zich richten op woningen met lage tot middelmatige inkomsten.

Het zijn meestal non-profitorganisaties die zich inzetten voor de missie van kapitaal toegankelijk maken voor de gemeenschappen die zij bedienen. Vaak wanneer een bank nee zegt tegen een klein bedrijf, zal een geldverstrekker van de gemeenschap een manier vinden om ja te zeggen, omdat hun focus ligt op de gemeenschap, niet op een rendement op de investering voor aandeelhouders. Het Amerikaanse ministerie van Financiën houdt toezicht op de CDFI-programma, dat in 1994 werd opgericht om kapitaal toegankelijk te maken voor gemeenschappen die het moeilijk hebben. CDFI's lossen de problemen op die niet op een verantwoorde manier door de particuliere sector worden aangepakt, zoals toegang tot betaalbaar krediet, financiële producten gericht op de niet-gemandateerde bevolking (niet bediend door een bank of vergelijkbare financiële instelling), financiële geletterdheidstraining, betaalbare huisvesting, en gemeenschapsontwikkeling.

Op de website van de Schatkist staat: "Missie-gedreven CDFI's vullen deze lacunes aan door betaalbare financiële producten en diensten aan te bieden die voldoen aan de unieke behoeften van economisch weinig gerespecteerde gemeenschappen."

Zodra ze een gecertificeerde CDFI goedkeuren, kan de Schatkist investeert erin via een concurrerend subsidieproces. Na ontvangst van overheidsfinanciering gebruiken de CDFI's deze fondsen met gelden uit de private sector om leningen voor kleine bedrijven en projecten voor gemeenschapsontwikkeling aan te bieden. Om het succes te vergroten, bieden CDFI's voortdurende technische assistentie en onderwijs aan hun zakelijke klanten. De technische assistentie en workshops helpen bij het verbeteren van zakelijke vaardigheden op het gebied van strategische planning, boekhouding en marketing om ervoor te zorgen dat het bedrijf duurzaam zal zijn.

Tegenwoordig zijn er meer dan 1.000 CDFI's. In de loop van 2016 genereerden de kredieten van de CDFI-fondsen $ 2,1 miljard aan leningen en investeringen, wat leidde tot het creëren van 28.000 banen. CDFI-programma-winnaars financierden 13.300 bedrijven. De kans is groot dat er een geldverstrekker bij jou in de buurt is. Ga naar het Opportunity Finance Network om een ​​CDFI te zoeken.

Doe je huiswerk

Doe voordat je een zakelijke lening aanvraagt ​​bij een in de gemeenschap gevestigde geldverstrekker je huiswerk. Zorg ervoor dat je minimaal 60 tot 90 dagen begint voordat je het geld nodig hebt, want het proces kost tijd. Zoek naar gemeenschapsleningen bij u in de buurt. Wanneer u een potentiële geldschieter vindt, plant u een vergadering. Dit geeft u de mogelijkheid om vragen te stellen over de kredietverstrekker en vertrouwd te raken met het leenproces.

Vraag hen naar de leningproducten die zij aanbieden (kredietlijnen, leningen op termijn of commerciële vastgoedfinanciering), de rente, en uitleenvoorwaarden. Vraag naar leningkosten en vraag of er een boeterente is voor het betalen van een lening vóór het schema. Verwacht dat de rentetarieven met een paar procentpunten hoger zijn dan bij een bank, maar als je alle voordelen van het werken met een geldschieter bij elkaar optelt, zijn ze over het algemeen groter dan de negatieven.

Zorg dat je financiële huis in orde is. U hebt drie jaar belastingaangifte voor personen en bedrijven nodig (als het bedrijf drie jaar oud is), een bedrijfsplan met financiële gegevens, inclusief een recente winst- en verliesrekening (soms aangeduid als winst- en verliesrekening of winst-en-verliesrekening), balans, kasstroomoverzicht en een korte beschrijving van hoe het geld zal worden gebruikt. Lees voor achtergrondinformatie de belangrijkste elementen van het financiële plan. Werk je cv bij en markeer de ervaring die je hebt om van je bedrijf een succes te maken. Uw leningsmedewerker bij de geldverstrekker van de gemeenschap zal u helpen het aanvraagproces af te ronden.

Bekijk voordat u een lening aanvraagt ​​uw kredietrapport door een gratis exemplaar aan te vragen bij elk van de drie belangrijkste kredietbureaus: Equifax, Experian en TransUnion. Ken uw driecijferige credit score; hoe hoger het nummer, hoe beter - hier is een video met meer informatie over credit scores. Een score van 680 of beter is wenselijk. Bezoek het Jaarlijks Kredietrapport om aan de slag te gaan.

Elk kredietbureau is anders; de informatie in één bureau-rapport is misschien niet hetzelfde in de andere bureaus. Onnauwkeurige of geringschattende informatie moet worden verwijderd door het formele geschilproces te doorlopen, dat begint met het invullen van een formulier - een andere reden om uzelf voldoende tijd te geven om het aanvraagformulier voor leningen af ​​te handelen.

Wees er mentaal op voorbereid om de lening persoonlijk te garanderen. Dit is nodig als u de lening niet inschakelt. De persoonlijke garantie geeft de kredietgever de mogelijkheid om na uw persoonlijke bezittingen te gaan om de schuld volledig te betalen. In aanvulling op de persoonlijke garantie, zal de geldschieter onderpand willen om de lening veilig te stellen. Alle leningen zijn gedekt door onderpand. De meest gebruikelijke vorm van onderpand is een persoonlijke woning wanneer er eigen vermogen in bestaat (marktwaarde minus de uitstaande hypotheek gelijk aan het eigen vermogen). Lenders kunnen leningen afsluiten met apparatuur, een aandelenportefeuille of andere activa. Gemeenschapsleners hebben de neiging flexibeler te zijn dan de meeste banken met betrekking tot onderpand en zullen met u samenwerken.

Respecteer het proces

Tijdens het acceptatieproces beoordeelt uw leningsmedewerker uw aanvraag en bepaalt uw kredietwaardigheid. Tijdens deze fase haalt de kredietverstrekker een kopie van uw kredietrapport van een van de kredietbureaus. Lenders willen geen verrassingen of detective spelen. Onthul vroeg in het proces negatieve informatie; als je dat niet doet, verlies je het vertrouwen van de kredietgever. <> Bijvoorbeeld, misschien was een familielid ziek en gebruikte je creditcards om te betalen voor hun medische zorg. Als gevolg hiervan verschenen er verschillende late betalingen op uw kredietrapport en een verzamelaccount voor $ 200. Geef deze informatie vrij en geef een korte schriftelijke uitleg van wat er is gebeurd. Leg uit dat het account volledig is betaald en lever documentatie. Uw geldschieter zal uw openhartigheid waarderen en zal eerder geneigd zijn om voor hogerhand te vechten.

Historische financiële prestaties en cashflow moeten aantonen dat het bedrijf de schuld op de voorgestelde lening kan betalen. Kasstroom uit het bedrijf is de primaire bron van kapitaal om een ​​lening terug te betalen. Een geldschieter van een gemeenschap zal meer gewicht hechten aan projecties voor een startup. Als u niet kunt aantonen dat het bedrijf de lening uit de cashflow kan betalen, wordt u geweigerd.

Leer het proces te respecteren. Elke geldschieter heeft zijn eigen regels, proces-, besluitvormings- en leningdocumenten. Raak niet gefrustreerd door het papierwerk of de tijd die het kan kosten vanaf de eerste introductie tot de financiering van de lening. Concentreer u meer op het einddoel, het ontvangen van "patiënt" (lange termijn) kapitaal tegen een redelijke rentevoet en voorwaarden. Er zijn misschien snellere manieren om kapitaal aan te schaffen, maar in de regel zullen ze schadelijk zijn voor de gezondheid op de lange termijn van uw bedrijf.

Leer de 5 C's van krediet

De geldschieter zal u evalueren op de vijf C's van credit:

Character

Capacity

Capital

1. Collateral
2. Conditions
3. Character
4. verwijst naar het trackrecord van de kandidaat voor het op tijd betalen van facturen. Het is ook een mix van de algemene betrouwbaarheid, geloofwaardigheid en persoonlijkheid van de aanvrager. Lenders staan ​​op werken met mensen die ze kunnen vertrouwen.
5. Capaciteit

is het vermogen om de lening af te lossen van de cashflow van het bedrijf en de algehele financiële middelen van de aanvrager. Kapitaal

is uw bijdrage naar het project. Lenders willen geen 100 procent van een project financieren. Ze willen dat je wat 'skin' in de deal ziet. Onderpand

is het vermogen om een ​​lening te verkrijgen die de geldschieter het vertrouwen geeft dat de deal het geld waard is. Voorwaarden

verwijst naar hoe de fondsen zullen worden gebruikt, evenals economische en industriële factoren die van invloed kunnen zijn op de lening. Het is bijvoorbeeld moeilijk om restaurants te financieren tijdens een recessie of in tijden van overexpansie in de industrie. Mensen die er echt om geven

In plaats van van bank naar bank te lopen in de hoop een lening voor kleine bedrijven te krijgen, onderzoekt u community-based kredietverstrekkers. CFDI's en andere non-profit kredietverstrekkers zijn in elke staat, en ze zijn gericht op het dienen van hun gemeenschappen op een manier die de economische activiteit zal uitbreiden. Ze kennen de community en hun beslissingen worden lokaal genomen. Wat je zult vinden is dat gemeenschapsfinanciers niet veel geld uitgeven aan het promoten van zichzelf, maar de kans is groot dat je de lening ontvangt die je nodig hebt om je bedrijf te bouwen van mensen die heb je rug.