Een eenvoudige gids om te investeren in edele metalen

Van Tyler Arant

De laatste tijd lijkt het onmogelijk om tv te kijken of naar de radio te luisteren zonder te worden verafschuwd door een vloedgolf aan commercials die erop aandringen dat iedereen zou moeten investeren in goud en zilver. Het belangrijkste argument lijkt ongeveer zo te gaan: de waarde van de Amerikaanse dollar zal zeker onderuit gaan, dus goud is misschien wel het enige in uw portefeuille dat waard is. Het klinkt zeker als een reactionair argument, maar het laat velen afvragen of er enige geldigheid aan is.

De voordelen van edele metalen

De prijzen van goud en andere edele metalen zijn de afgelopen jaren drastisch gestegen. In de afgelopen vijf jaar is de prijs van goud ongeveer verdubbeld en hebben andere metalen zoals zilver en platina even indrukwekkende stijgingen in waarde. Maar grondstoffenmarkten zijn notoir volatiel en op een bepaalde dag zijn sprongen in prijs net zo waarschijnlijk als dalingen.

Een belangrijk aandachtspunt voor langetermijnbeleggers is of edelmetalen waarschijnlijk op de lange termijn hun opwaartse trend zullen voortzetten. Er zijn veel redenen om optimistisch te zijn over de prijs van goud. Wanneer de economie onzeker is, neemt de vraag naar goud doorgaans toe. Beleggers die zich zorgen maken over de toekomstige waarde van de Amerikaanse dollar of de euro, zijn aangetrokken tot edelmetalen omdat ze een veilige haven bieden voor de chaotische valutamarkten.

De Federal Reserve heeft onlangs aangekondigd dat het grote aankopen van door hypotheek gedekte waardepapieren wil doen om de financiële markten te stimuleren. Dit open beleid dat de economie zal overspoelen met meer contanten heeft inflatoire problemen bij analisten veroorzaakt. Sommigen geloven dat door te beleggen in edele metalen, u kunt helpen de waarde van uw portefeuille te beschermen tegen een opgeblazen dollar. Om nog maar te zwijgen over het feit dat, indien de Fed gedurende langere tijd expansief beleid voert, er waarschijnlijk meer beleggers goud zullen kopen, wat ertoe zal leiden dat de goudprijs nog verder zal stijgen.

Ook hebben centrale banken goud aan hun reserves toegevoegd om hun posities te diversifiëren van valuta waarvan de waarde zou kunnen dalen. China en India zijn opmerkelijke voorbeelden van deze trend. Iedereen weet dat China zwaar geïnvesteerd is in Amerikaanse schulden. Hoewel veel Amerikanen dit verontrustend vinden, is het ook een probleem voor China. Het is onverstandig als een belegger overbelast raakt, en dit is precies het probleem waarmee China wordt geconfronteerd. Een drastisch verzwakte dollar zou grote verliezen veroorzaken voor de Chinese centrale bank. Dus proberen ze te diversifiëren, en goud heeft hierin een principiële rol gespeeld. Vorig jaar importeerde China 490 ton goud, denken analisten.

Oorzaken van bezorgdheid

Een nadeel van goud is dat het niet veel industrieel gebruik buiten de tandheelkunde heeft; echter, zilver en platina lijden niet aan dit probleem. Vanwege de lage soortelijke weerstand wordt een grote hoeveelheid zilver gebruikt bij de productie van elektronica. Evenzo wordt platina gebruikt in een grote verscheidenheid aan goederen, waaronder neurochirurgische en tandheelkundige apparaten, geneesmiddelen voor de behandeling van kanker en autokatalysatoren, die toxische emissies omzetten in koolstofdioxide en water.

Het belang van zilver en platina voor de industrie kan zowel een zegen als een vloek zijn. Men kan er vrij zeker van zijn dat er op de korte en lange termijn altijd vraag zal zijn naar zilver en platina uit de industrie. Omdat deze metalen echter zo belangrijk zijn voor de industrie, bestaat het risico dat ze worden overmeesterd. De goudproductie aan de andere kant is het afgelopen decennium redelijk stabiel gebleven.

Ondanks de vele redenen om optimistisch te zijn, is er nog een uitstekende reden om voorzichtig te zijn: de dramatische stijging van de goudprijs kan een zeepbel zijn. In 1980 stortte de prijs van goud in tot bijna de helft van zijn piekwaarde en zilver kende een vergelijkbare daling. Het is onduidelijk waarom dit precies gebeurde. Op dit moment is het onmogelijk om te zeggen of een vergelijkbare ineenstorting van de prijs van goud en zilver zal optreden als de economie herstelt, maar er is geen garantie dat de prijs van edele metalen zal blijven stijgen.

Manieren om te investeren

Er zijn verschillende manieren om edele metalen aan uw portefeuille toe te voegen. U kunt beleggen in edele metalen ETF's, aandelen kopen in mijnbouwbedrijven of fysieke staven en munten verhandelen. Aankoop van biljetten en munten is erg aantrekkelijk voor langetermijnbeleggers die de voorkeur geven aan het comfort van beleggen in fysieke grondstoffen. Veel frequente beleggers geven er ook de voorkeur aan om fysieke eenheden van edele metalen te verhandelen, zodat ze kunnen profiteren van kleine veranderingen in de prijs.

Goud is een van de meest populaire producten voor een beleggingsstrategie die bekend staat als 'spread betting'. Het basisidee is om laag te kopen en hoog te verkopen. Een handig hulpmiddel bij het maken van dit type weddenschap is de spread - het verschil tussen prijsverkopers die vragen (de ask-prijs) en de prijs die kopers bereid zijn te bieden (de biedprijs). De spotprijs is de geldende prijs waartegen een commodity kan worden gekocht of verkocht. De spread vertegenwoordigt een realistisch waardenbereik dat de prijs in de nabije toekomst kan aannemen, en de relatie tussen de huidige spotprijs en de bied- en laatkoersen kan beleggers helpen beslissen of de prijs zal stijgen of dalen naarmate de handel voortgaat.

Een spread-weddenschap is een belastingvrije, met vreemd vermogen gefinancierde belegging, wat betekent dat het slechts een marginale initiële investering vereist. Zowel grote winsten als verliezen zijn mogelijk. Als u eenmaal een lange of korte positie hebt ingenomen, is de break-even prijs de prijs die de grondstof moet behalen om uw initiële investering terug te krijgen. Voordat u winst kunt maken, moet u op zijn minst de break-even prijs maken EN deze overschrijden met de provisie van uw makelaar, rekeningkosten en opslagkosten.

In veel opzichten bieden edelmetalen een veelbelovende investeringsmogelijkheid; Zoals elke investering is er echter een inherent risico dat de slimme belegger zorgvuldig moet overwegen.

Raadpleeg deze makelaars voor meer hulp bij het opstarten van metalen.