Nieuwe regels kunnen lagere levensverzekeringsrentetarieven betekenen

Als u het uitstellen van het kopen van levensverzekeringen hebt uitgehold, is hier enige motivatie: ten minste twee bedrijven hebben de prijzen verlaagd op sommige voorwaarden voor levensverzekeringen en ook andere verzekeraars kunnen dankzij nieuwe staatswetten bepalen hoeveel geld zij in reserve moeten houden.

USAA Life Insurance Co. en Lincoln Financial Group zeggen allebei dat ze de tarieven voor bepaalde polissen voor langetermijnschulden hebben verlaagd, althans gedeeltelijk vanwege de regelgeving.

De levensduur kan goedkoper zijn dan u denkt

USAA zegt dat de prijsverlagingen voor nieuwe overlijdensrisicoverzekeringen gemiddeld 2,6% bedragen en variëren van 0% tot 15%, afhankelijk van de persoon wiens leven verzekerd is. De renteherziening is alleen van invloed op nieuw beleid en is ingegaan op 1 januari 2017. Oudere USAA-klanten die in het begin hogere tarieven zouden hebben gehad, zullen eerder een grotere prijsdaling ervaren als zij een levensverzekering kopen dan jongere, gezonde consumenten.

"We hopen dat onze leden opnieuw naar de levensverzekering zullen kijken", zegt Shawn Loftus, senior vicepresident en hoofdtaxaris bij USAA, die actieve en gepensioneerde leden van de militaire dienst en hun gezinnen dient. "De gemiddelde consument vindt de dekking eigenlijk duurder dan het is."

Industrieel onderzoek draagt ​​dat uit. Toen vorig jaar aan consumenten werd gevraagd hoeveel een levensduurbeleid van 20 jaar, $ 250.000 per jaar zou kosten voor een gezonde 30-jarige, was hun mediane schatting $ 400 - meer dan het dubbele van de werkelijke kosten, volgens een enquête van 2016 door verzekering branchegroepen Life Happens en LIMRA.

Lincoln Financial verlaagde enkele van de prijzen voor zijn LifeElements-termijnbeleid, zei het bedrijf. De nieuwe regels waren factoren bij het herprijzen.

" VERGELIJKEN: Citaten over levensverzekeringen

Hoe nieuwe regels zouden kunnen leiden tot lagere levensverzekeringsprijzen

De nieuwe regelgeving, die in de meeste staten 1 januari van kracht werd, actualiseert in wezen de methode om te bepalen hoeveel geld levensverzekeringsmaatschappijen in de reserve moeten reserveren. De oude manier om dat bedrag te berekenen, gebruikte een gestandaardiseerde formule en dateerde uit de Amerikaanse burgeroorlog, volgens de Amerikaanse Raad van Levensverzekeraars.

"De reserves waren te hoog voor wat ze nodig hadden", zegt Loftus.

De nieuwe methode maakt gebruik van een op maat gemaakte aanpak, genaamd "principe-gebaseerde reservering". Het koppelt de hoeveelheid reserves aan de unieke producten en risico's van het bedrijf. Als gevolg hiervan hoeven bedrijven niet evenveel geld opzij te leggen als voorheen voor sommige polissen, namelijk overlijdensrisicoverzekeringen. Het zou ook kunnen betekenen dat bedrijven meer moeten reserveren voor andere soorten levensverzekeringen.

" Kom meer te weten: Lees meer over de verschillen tussen levensverzekeringen en overlijdensrisicoverzekeringen.

"Deze 'juiste omvang' van reserves heeft het potentieel om de kosten voor bepaalde producten te verlagen, die mogelijk worden doorberekend aan consumenten in lagere productprijzen," zegt Mike Burns, Senior Vice President en Head of Life en oplossingen voor klanten bij Lincoln Financial Groep.

Vooruit kijken

De nieuwe benadering van het berekenen van reserves is al meer dan een decennium in de maak. De National Association of Insurance Commissioners heeft de opdracht gegeven om een ​​modelwet te ontwikkelen waarin de nieuwe methode is verwerkt. Alle staten hebben een versie van de nieuwe wet aangenomen, behalve Alaska, Massachusetts en New York.

In staten waar de wet van kracht is, hebben verzekeraars tot 1 januari 2020 de tijd om over te gaan naar principiële reservering.

Het is moeilijk om te zeggen hoeveel bedrijven de prijzen van levensverzekeringen zullen verlagen. De Amerikaanse Raad van Levensverzekeraars, een handelsgroep, zou geen commentaar geven op prijsstelling.

Een rapport uit 2016 van adviesbureau KPMG zei dat de nieuwe benadering van het reserveren de overlijdensrisicoverzekering iets winstgevender zou kunnen maken voor bedrijven. Verzekeraars zouden echter waarschijnlijk prijzen verlagen vanwege de hevige concurrentie, aldus het bedrijf.

Lagere prijzen zijn niet het enige mogelijke resultaat van de nieuwe aanpak. Bedrijven kunnen ook het vrijgekomen geld gebruiken om nieuwe producten te ontwikkelen en de dienstverlening te verbeteren, zegt Loftus.

Winkeladvies

Op zoek naar een levensverzekering? Dezelfde regels voor winkelen zijn nog steeds van toepassing:

• Ontvang offertes van verschillende bedrijven.
• Overweeg de ratings voor financiële sterkte van een levensverzekeringsmaatschappij. Financiële kracht is belangrijk omdat het de waarschijnlijkheid aangeeft dat het bedrijf in staat zal zijn om claims te betalen.
• Overweeg de klanttevredenheidsclassificaties van een levensverzekeringsmaatschappij.

" MEER: De beste levensverzekeringsmaatschappijen

Barbara Marquand is een stafchrijver bij Investmentmatome, een personal finance-website. E-mail: [email protected]. Twitter: @barbaramarquand .