Heeft uw bank problemen? Zo komt u erachter |

Wat gebeurt er wanneer een niet-zo-stabiele bank zich op onze lijst met banken bevindt die kan falen?

Sommige banken zweren om hun boeken op te ruimen. Sommigen schrijven ons brieven waarin wordt uitgelegd waarom dingen niet zo erg zijn als ze lijken. Sommige raken in beslag genomen door de FDIC.

En sommige "advocaten zijn op en dreigen een rechtszaak aan te spannen.

Zoals u wellicht hebt gezien, hebben we tijdelijk onze problematische bankenlijst van de site verwijderd omdat een van de banken erop staat dreigt ons te vervolgen. Helaas zijn we op dit punt overgeleverd aan de advocaten.

Onze berekeningen waren volkomen accuraat: ik sta achter elk rapport dat Andy heeft opgesteld, ik heb uitgegeven en InvestingAnswers gepubliceerd.

Ik ben ook verrast door de ongekende hoeveelheid feedback van lezers die me vroegen hoe ze de gegevens kunnen krijgen om de Texas-ratio zelf te berekenen.

Zoals oud-lezers weten (en zoals sommige vreemd-litigieuze banken weigeren erkennen), de schoonheid van de Texas-ratio is dat deze bestaat uit zeven datapunten van financiële informatie die banken aan de FDIC verstrekken en de FDIC aan het publiek. Dus tenzij de banken liegen tegen de FDIC, zijn de gegevens juist. Daarna is het gewoon een kwestie van "pluggen en chuggen", zoals mijn oude finance professor altijd zei.

Wat is de Texas Ratio-formule?

De formule voor de Texas-ratio, zoals gedefinieerd door de uitvinder, Gerard Cassidy, is -

De formule is gedefinieerd en uitgelegd in de InvestingAnswers Financieel woordenboek.

Hier volgt de formule voor tastbare common equity (TCE):

TCE = Common Equity - Preferred Stock - Immangible Assets

TCE wordt gedefinieerd en uitgelegd in het InvestingAnswers Financieel woordenboek.

Met slechts een klein beetje algebra van de 8e klas kunnen we de Texas Ratio-formule uitbreiden tot zijn volledige uitdrukking:

En tot slot maken we nog een wijziging. Sommige banken hebben leningen die worden ondersteund door de Amerikaanse overheid. Deze leningen worden gedaan onder speciale programma's voor veteranen, first-time homebuyers, enz. De banken zullen geen geld verliezen als mensen in gebreke blijven met deze leningen (de federale overheid "garandeert" hen en zal de bank vergoeden voor eventuele verliezen).

Om een ​​beter beeld te krijgen van de "slechte" leningen in de boeken van een bank, moeten we leningen afsluiten die nooit slecht zullen worden. Andy heeft deze wijziging aangebracht in de originele artikelen, dus dat zullen we ook doen. Dat geeft ons onze uiteindelijke formule:

Ik weet dat het er ingewikkeld uitziet, maar het zijn slechts zeven stukjes data. Nu laat ik u zien hoe u de getallen die we in de formule opnemen kunt traceren.

Bereken de Texas Ratio voor elke bank in de VS

1) Volg deze link naar de FDIC-website.

2) Klik op de link gemarkeerd als "Alles downloaden". U komt op een pagina die er als volgt uitziet:

3) Klik op het zipbestand dat u wilt downloaden. Ik ga ervan uit dat je het meest recente bestand wilt hebben, maar je kunt teruggaan en kijken naar zoveel jaren als je hartje begeert.

4) Dubbelklik na het downloaden van de bestanden op uw computer op het bestand om een ​​venster te openen dat er ongeveer zo uitziet:

Zoek naar het bestand met de naam "All_Reports_Assets and Liabilities."

5) Dubbel klik op het bestand met het label "All_Reports_xxxxxx_Assets and Liabilities.csv." Wanneer u het bestand opent, ziet u een zeer, zeer grote verzameling gegevens in een Excel-werkblad. Het ziet er ongeveer zo uit:

Word niet overweldigd. Hier is precies waar je de zeven stukjes gegevens kunt vinden die je nodig hebt:

6) Als je de Texas-ratio van een specifieke bank wilt berekenen, kun je dit het gemakkelijkst doen door de "Find" -functie van Excel te gebruiken. het menu "Bewerken". Voer de term in waarnaar u wilt zoeken en klik vervolgens op "Volgende zoeken" totdat u de rij bereikt met de bank waarnaar u op zoek bent.

Nu is het gewoon een kwestie van deze formule gebruiken om de Texas-ratio voor alle banken die u interesseren:

7) Nu moeten we alleen de resultaten interpreteren. Als algemene vuistregel geldt dat wanneer de ratio de 1,0 benadert of overschrijdt, het risico op falen toeneemt.

De Texas-ratio houdt rekening met twee belangrijke factoren in de gezondheidstoestand van een bank: het aantal slechte leningen dat het heeft gemaakt en het kussen dat de eigenaren van de bank hebben verstrekt om deze slechte leningen (dwz common equity) te dekken.

Als er te veel leningen van de bank zijn niet presteren (zoals beschreven door de teller van de Texas-ratio), zullen de slechte leningen het aandelenkussen van de bank aantasten, waardoor de bank zou falen.

Evenzo, als er niet voldoende eigen vermogen in een bank is (zoals beschreven in de noemer van de Texas-ratio), kan de bank niet veel slechte leningen opnemen en kan de bank falen.

Het investeringsantwoord: Hoewel de Texas-ratio goed is, is deze niet perfect. Houd er rekening mee dat de Texas-ratio slechts een voorspellende indicator is. En net zoals niemand je kan vertellen of een aandeel een goede koop is, kan de Texas-ratio alleen niet zeggen of een bank gezond is. Kortom, het is belangrijk om te beseffen dat de ratio alleen wijst op een verhoogd risico op falen, en niet betekent dat falen op handen is of onvermijdelijk.