Wat de renteverhoging van de Fed betekent voor jou

Spaarders en leners

Over het algemeen zijn hogere rentetarieven goed nieuws voor spaarders en slecht nieuws voor leners.

Vooral spaarrekeningen hebben de afgelopen jaren schamele rendementen opgeleverd. Gemiddeld schommelen de jaarrendementen sinds 2013 landelijk rond de 0,06%, volgens de Federal Deposit Insurance Corp. In dat tempo zou u slechts $ 6 verdienen voor het houden van $ 10.000 op een spaarrekening voor een jaar.

Veel spaarders hebben een beetje meer interesse gewekt van hun rekeningen door te winkelen voor online spaarrekeningen met een hogere opbrengst, waarvan sommige ten noorden van 1% betalen - een tarief dat helemaal niet hoog zou zijn geweest voordat de federal funds rate onder de 1% daalde in 2008.

Depositocertificaten zijn niet veel beter gegaan. Met cd's kunnen spaarders een hoger tarief vastleggen door hun geld onaangeroerd te houden gedurende een bepaalde periode. Maar vanaf juni 2016 betaalde zelfs een CD van vijf jaar gemiddeld slechts 0,79%.

Deze historisch lage rente op spaarproducten zal niet van de ene dag op de andere stijgen, maar een hogere federale fondsenrente kan de concurrentie tussen banken en kredietverenigingen stimuleren, en de consumenten kunnen daarvan profiteren. Het kan de moeite waard zijn om een ​​rekening te zoeken met betere tarieven als uw financiële instelling traag reageert op een Fed-renteverhoging.

"Spaarrekeningen zijn zo gemakkelijk te verplaatsen van bank naar bank dat het bijna altijd de moeite waard is om een ​​concurrerend rendement op uw geld te behalen," zegt Devan Goldstein, een bankanalist bij Investmentmatome. "Zodra je een goed noodfonds hebt opgebouwd, kan het verschil zelfs in middelmatige tariefomgevingen zinvol zijn."

Geld lenen in de nabije toekomst? Als de tarieven blijven stijgen, betaalt u een hogere rente op autoleningen en persoonlijke leningen. Controleer nogmaals of uw bestaande leningen een vaste rentevoet hebben en overweeg om eerder in plaats van later te lenen om uw rentekosten laag te houden.

Creditcard-houders

Rentetarieven op creditcards zijn meestal niet vast, dus ze zijn vooral kwetsbaar voor veranderingen in de federal funds rate. Als u een creditcardschuld bij u heeft, kunt u waarschijnlijk verwachten dat uw rente - en ook uw minimale betaling - zal stijgen. Dat maakt het moeilijker om de schuld kwijt te schelden.

Maar er zijn bewegingen die je kunt maken om de aandacht te trekken van het beklimmen van creditcardbelangen.

Verlaging van uw creditcardschuld agressief is een goed idee, ongeacht welke tarieven doen. Evalueer uw budget opnieuw om te kijken of u contant geld kunt vrijmaken om uw tegoeden op uw creditcard te betalen en na te denken over de vraag of u uw inkomsten kunt verhogen, zelfs tijdelijk.

Naarmate de rente stijgt, moet u ervoor zorgen dat u minimaal de minimale betalingen op tijd uitvoert, op elke kaart. Dit zal uw credit score in de loop van de tijd helpen versterken, waardoor het gemakkelijker wordt om in aanmerking te komen voor leningen met een lagere rente.

Als u een goed krediet hebt, kunt u overwegen om een ​​hogere rente te verplaatsen naar een creditcard met een saldo van 0%. Deze aanbiedingen kunnen schaarser worden als de Fed de rentetarieven blijft verhogen en een 0% JKP voor 12 maanden of langer vastzetten een geweldige manier is om een ​​aanzienlijke deuk in uw schuld te maken. Door uw saldo te betalen, verbetert u ook uw credit score.

Als u een huis bezit, kunt u mogelijk eigen vermogen lenen om uw creditcards te betalen. Maar pas op - de kredietlijnen voor wooneenheden, die vaak een variabele rente hebben, zullen waarschijnlijk ook worden beïnvloed door de renteverhoging van de Fed. Overweeg in plaats daarvan een lening met een vaste rente op uw eigen vermogen, of herfinancier uw primaire hypotheek om uw creditcardschuld te betalen en nu een lage vaste rente vast te leggen terwijl u nog kunt.

Huiseigenaren en huizenkopers

Een stijging van de federal funds rate zal de hypotheekrente verhogen, maar het zal waarschijnlijk enige tijd duren voordat de hypotheekrentetarieven van 30 jaar aanzienlijk zijn gestegen.

De renteverhoging van de Fed heeft een einde gemaakt aan wat in feite een omgeving zonder rente is geweest, omdat de federal funds rate al zo lang zo dicht bij nul ligt. De renteverhoging zal waarschijnlijk het einde betekenen van de historisch lage hypotheekrente, hoewel verwacht wordt dat de stijging van dergelijke tarieven tijd zal vergen om aan de slag te gaan en langzaam te zijn als het eenmaal op gang komt.

Als de Fed de kortere rente de komende twee tot drie jaar blijft opvoeren en de inflatie stijgt, zullen huizenkopers de hypotheekrente aanzienlijk zien stijgen.

Het is belangrijk om te overwegen dat zelfs incrementele tariefverhogingen, zoals deze was en aangezien toekomstige renteverhogingen waarschijnlijk zijn, duur zijn wanneer ze worden opgelegd aan items met een groot ticket zoals huizen en zich uitstrekken over de levensduur van een meerjarige lening.

Bijvoorbeeld, een 30-jarige hypotheek met een tarief van 4% op een lening van $ 300.000 levert een maandelijkse betaling van ongeveer $ 1400 op. Een koers van 6% geeft een boost aan $ 1800 - en voegt meer dan $ 130.000 aan rente toe over de looptijd van de lening. Wanneer hogere tarieven worden gecombineerd met stijgende huizenprijzen, is het gemakkelijker om prijzen te krijgen uit de markt, vooral voor starters.

Vooruitlopend op het tij van stijgende rentes kan leners duizenden dollars besparen. Consumenten met verstelbare rente hypotheken en home equity kredietlijnen moeten nu goed kijken naar hun financieringsmogelijkheden, en overwegen overstappen naar momenteel lage vaste rente alternatieven.

[MEER: wat de renteverhoging betekent voor huizenkopers, huiseigenaren en hypothecaire herfinanciering]

investeerders

Beleggers hebben bijna een decennium de tijd gehad om te wennen aan een dalende renteomgeving, dus vrees dat de renteverhoging van de Federal Reserve de zaken zal opschudden natuurlijk is. Maar er is veel voorrang, zo recent in 2004, die aangeeft dat de reactie van de markt op een stijging van de rente over het algemeen gematigd of zelfs gunstig is op de lange termijn.

Deze specifieke tariefverhoging heeft twee voordelen: het was langverwacht, wat betekent dat het in veel opzichten al op de markt is gebakken. En het is het resultaat van een aantrekkende economie en een groeiende arbeidsmarkt, die niets dan goed nieuws is voor investeerders in de toekomst.

Dat betekent dat, net als bij elke andere potentiële turbulentie op de markt, de beste reactie op deze rentestijging helemaal geen reactie is. Beleggen, vooral voor pensioen, is een lang spel en er is volatiliteit te verwachten. Beleggers die in staat zijn om deze schommelingen op te vangen, doen het het beste. Uit recente analyse van CircleBlack, het financiële technologiebedrijf, blijkt dat zelfs iemand die in 1929 begon te investeren in aandelen uit de VS - ja, het begin van de Grote Depressie - binnen zeven jaar zou zijn teruggekeerd en de groei had ervaren.

De les: in plaats van constant het saldo van uw effectenrekening te controleren, houdt u vast aan een strategie om op regelmatige basis op de markt te kopen. Je koopt in de uitverkoop wanneer de markt uitvalt en wint aan winsten wanneer het onvermijdelijk een back-up maakt.

Eigenaren van kleine bedrijven

Na de beweging van de Fed, kunnen leningen voor kleine bedrijven meer rente kosten, maar alleen bij kredietverstrekkers waarvan de koersen sterk worden beïnvloed door de Fed.

SmartBiz is bijvoorbeeld afkomstig van leningen voor kleine bedrijven die gedeeltelijk worden gegarandeerd door de Amerikaanse Small Business Administration. De tarieven zijn gebaseerd op prime rate, een veelgebruikte benchmark die aan de federal funds rate is gekoppeld. Als de prime rate stijgt met 0,25%, betekent dit dat de rente op SmartBiz-leningen met hetzelfde bedrag zal stijgen. Het verschil kan aanzienlijk zijn voor een klein, niet-beursgenoteerd bedrijf dat geld moet lenen om te kunnen groeien.

Stijgende tarieven zullen waarschijnlijk geen grote impact hebben op online kredietverstrekkers die geen gebruik maken van de prime rate om tarieven in te stellen, zoals Funding Circle, OnDeck, Prosper en Kabbage. Sommige bedrijven kunnen voorkomen dat ze met een hoger tarief worden getroffen door naar een van die geldschieters te zoeken.

Maar stijgende tarieven betekenen hogere kosten voor bestaande schulden met variabele rente, zoals zakelijke creditcards en hypotheken met verstelbare rente. Net als individuele consumenten willen kleine bedrijven wellicht manieren zoeken om schulden te verminderen en leningen met verstelbare rente om te zetten in iets met een vaste rentevoet.

Voor hypotheken die kunnen worden aangepast, bijvoorbeeld, moeten eigenaars van kleine bedrijven uitzoeken wanneer de rente van de lening moet worden gereset en hoe deze de betalingen op de lening zal beïnvloeden. Herfinanciering van een hypotheek met vaste rente vóór renteverhoging kan zinvol zijn, maar alleen als de verwachte besparingen groter zijn dan de kosten van herfinanciering.

Een stijgende tariefomgeving

Na de eerste renteverhoging zal de Fed toekijken hoe de verhuizing de economie beïnvloedt. Als de banenmarkt en andere financiële indicatoren sterk blijven, kunt u verwachten dat de koersen blijven stijgen.

Deze eerste hobbel is een kans om jezelf voor te bereiden op een mogelijke trend naar hogere tarieven. Het verminderen van schulden, vooral als u een variabele rente betaalt, helpt u klaar te staan ​​voor een stijgende omgeving. Zo vergroot u uw spaargeld en blijft u gefocust op uw langetermijnbeleggingsstrategie, ondanks de dagelijkse schommelingen op de aandelenmarkt.

Als u uw geld zorgvuldig beheert en de economie sterk blijft, zijn stijgende prijzen een goede zaak voor uw portemonnee.

Virginia C. McGuire is een stafchrijver bij Investmentmatome, een website voor persoonlijke financiën. E-mail: [email protected] . Twitter: @vcmcguire .

Infographic door Jazeena Pineda.