Vecht tegen de kosten van een college met een 529-plan

De gemiddelde kosten van het college zijn tussen 2008 en 2009 met 3% gestegen en tussen 2000 en 2009 met 32%. Deze trend zit in de lift, ver boven de inflatie. Als ouder moet u nadenken over manieren waarop u kunt beginnen met sparen voor de stijgende collegekosten van uw kind. Het 529-plan is een van de minder bekende, maar steeds populairder wordende collegespaarwagens.

De bovenstaande grafiek toont de procentuele toename van de collegekosten en de inflatie ten opzichte van 2000. De blauwe lijn toont de procentuele stijging van de collegekosten en de rode lijn toont de procentuele stijging van de inflatie van 2000 tot 2009.

Wat zijn 529 plannen?

Het 529-plan is een spaarinstrument vergelijkbaar met een 401 (k) pensioenplan in die zin dat de inkomsten uit uw beleggingen belastingvrij zijn, maar een 529-plan is specifiek ontworpen om sparen voor toekomstige onderwijskosten te stimuleren. Er zijn twee soorten 529-abonnementen: sparen en prepaid.

Met het spaarplan 529 kunt u geld op een rekening storten om in de toekomst te betalen voor educatieve uitgaven. De inkomsten op uw account worden belastingvrij en kunnen in de toekomst worden gebruikt voor educatieve uitgaven. Aan de andere kant kunt u met het prepaid-plan collegegeld kopen tegen de prijzen van vandaag bij erkende hogescholen, universiteiten en community colleges. Je kunt het zien als een contract of een verzekeringspolis om collegegeldprijzen vast te leggen. Bijvoorbeeld, vier jaar collegegeld dat nu wordt gekocht, zou vier jaar collegegeld betalen voor elke in-state college vanaf 2022.

Houd rekening met het volgende bij het kiezen van een prepaid- en spaarplan:

Wat is uw risiconiveau?

Neem deel aan een 529 spaarplan als u er gerust op bent om uw geld op de markt te brengen en bereid bent om met marktfluctuaties om te gaan. Bijna elke staat heeft nu een 529 spaarplan en afhankelijk van het plan van uw staat, kunt u kiezen uit een reeks van verschillende beleggingsopties op basis van factoren zoals de leeftijd van het kind, het beleggingsrisiconiveau of de voorkeur van de activaspreiding. Zodra u de juiste beleggingsoptie kiest, wordt uw geld belegd in een portefeuille van aandelen, obligaties en / of geldmarktfondsen.

Als u aan het conservatieve einde van het beleggingsrisisspectrum zit en niet wilt omgaan met schommelingen in de markt, kunt u kiezen voor een prepaid-abonnement. Prepaid-plannen zijn niet afhankelijk van marktprestaties en de meeste van hen worden ondersteund en gegarandeerd door de staat.

Wat zijn de kosten?

529-plannen zijn relatief gemakkelijk te openen en te beheren, maar veel van hen hebben vergoedingen - aanvraagkosten, jaarlijkse accountkosten, beheerskosten, administratieve kosten en verandering van de begunstigde vergoeding. Sommige kosten zijn eenmalig of jaarlijks, variërend van $ 5- $ 50. Sommige zijn gebaseerd op een percentage van de activa van de account. De meeste staten hebben geen in-state residentie nodig om deel te nemen aan hun 529-plan en de kosten variëren van staat tot staat, dus winkel rond voor de beste deal en doe je onderzoek. Zelfs een verschil in vergoedingen van 0,5% kan betekenen dat minder uit je broekzak tijd komt om Baby Joe naar de universiteit te sturen.

Ga met een prepaid abonnement van 529 als u niet zoveel vergoedingen wilt betalen. Het Private College Prepaid 529 Plan, dat momenteel 270 hogescholen en universiteiten omvat, brengt geen kosten in rekening. Andere prepaid-abonnementen hebben ook minder kosten, omdat ze geen kosten omvatten voor het beheren van beleggingen.

Welke kosten dekt het plan?

De gekwalificeerde onderwijskosten verschillen tussen het spaarplan en het prepaidplan. Het prepaid-abonnement dekt alleen collegegeld en verplichte toeslagen. Het spaarplan dekt collegegeld, verplichte kosten, kost en inwoning, boeken en computers.

Wat gebeurt er als je kind niet naar de universiteit gaat?

Zowel het spaar- als het prepaid-abonnement heeft een boete van 10% als u zich terugtrekt van uw account om niet-educatieve uitgaven te betalen. De opgenomen inkomsten zijn ook onderworpen aan federale (en indien van toepassing van toepassing zijnde) inkomstenbelastingen.

Er is een manier om de straf te voorkomen. Aangezien het 529-abonnement u de controle over uw account geeft, kunt u uw account van het ene lid naar het andere verplaatsen of de begunstigde wijzigen die in uw account is genoemd. Dus als een kind besluit niet naar de universiteit te gaan, kun je dat geld gebruiken voor het collegegeld van een ander kind. Als u denkt dat uw kind een pauze wil nemen voordat hij een hogere opleiding gaat volgen, moet u een spaarplan van 529 volgen. Er zijn geen leeftijds- / tijdslimieten bij het spaarplan, terwijl de meeste prepaid-plannen dergelijke limieten hebben.

Wat zijn de andere voordelen van een 529-abonnement?

Inkomsten op een 529-plan worden belastingvrij wanneer inkomsten uit andere belastbare rekeningen, zoals spaarrekeningen of beleggingsfondsen, worden belast in het gerealiseerde jaar. Wanneer uw kindstudent klaar is om naar de universiteit te gaan, zijn opnames die worden gebruikt om hogere onderwijskosten te betalen vrijgesteld van federale inkomstenbelasting. Sommige staten bieden ook een pauze op de inkomstenbelasting.