Sommige lijfrentetrekkers kunnen werken met pensioen, maar gaan voorzichtig te werk

Van Joe Allaria

Lees meer over Joe op onze site Vraag een adviseur

Van hoge kosten in verband met steeds complexere producten tot dubieuze verkooppraktijken, annuïteiten hebben om verschillende redenen een slechte rap door de jaren heen gekregen. Maar ze zijn niet allemaal slecht.

Omdat bepaalde lijfrentes in de toekomst een inkomensgarantie kunnen bieden, kunnen ze aantrekkelijk zijn voor beleggers die op zoek zijn naar een gestage stroom van inkomsten bij pensionering. Met het lage rendement van vandaag, de marktvolatiliteit en de economische onzekerheid, zou het een goed moment kunnen zijn om uw lijfrente-kennis op te frissen, vooral als u in de nabije toekomst over pensioen denkt te denken.

Hoe werken ze?

Een lijfrente is een contractueel financieel product dat doorgaans wordt verkocht door een verzekeringsmaatschappij. In de meest eenvoudige vorm koopt een individu een lijfrente met een forfaitaire betaling en ontvangt hij in de toekomst inkomsten, hetzij in de vorm van periodieke betalingen, hetzij in een forfaitair bedrag. Lijfrenten hebben vaak een accumulatiefase, wanneer de forfaitaire som wordt aangehouden en geïnvesteerd door de verzekeringsmaatschappij, en een distributiefase, wanneer de eigenaar het geld terug ontvangt, met rente.

Van vaste naar geïndexeerde tot variable annuities, deze producten kunnen worden ontworpen om de fondsen op verschillende manieren te beleggen. Omdat er zoveel soorten annuities zijn, zijn er ook veel rijders en functies die als add-ons voor verschillende annuity-producten beschikbaar zijn.

Maar veel adviseurs zijn het erover eens dat consumenten die lijfrentes overwegen deze alleen moeten kopen op basis van de garanties die ze bieden. Deze overeenkomsten kunnen het bedrag van de inkomensbetaling omvatten, de duur en het beloofde rendement tijdens de accumulatiefase. Deze garanties worden ondersteund door de financiële kracht van de aanbieder, dus het is belangrijk dat beleggers een lijfrente kopen van een stabiel bedrijf.

Inkomen annuïteiten

Voor mensen die op zoek zijn naar inkomsten tijdens hun pensioen, kunnen annuïteiten met inkomsten een goede optie zijn. Deze producten zijn gestructureerd om op enig moment na de initiële investering regelmatige inkomstenbetalingen aan de eigenaar te verstrekken. Laten we omwille van de eenvoud een blik werpen op twee soorten: directe lijfrenten met één premie en lijfrentes met uitgestelde inkomsten.

Onmiddellijke lijfrentes werken precies hoe ze klinken. Er wordt een forfaitaire premie betaald en de inkomstenstroom van de annuïteit begint onmiddellijk. Bij uitgestelde lijfrenten wordt een forfaitaire aankoop gedaan en uitkeringen van lijfrente-inkomsten worden in de toekomst uitgesteld tot een bepaald punt.

Het inkomen kan ook op verschillende manieren worden gestructureerd, inclusief het inkomen voor het leven, het inkomen uit het gezamenlijke leven of inkomsten voor een bepaalde periode.

Uitgestelde lijfrentestrategie voor pensioeninkomen

Bij pensioenplanning is een van de belangrijkste uitdagingen het bepalen of uw spaargeld blijft bestaan ​​zolang u ze nodig heeft. Je weet gewoon niet hoe lang je zult leven, dus het is onmogelijk om te weten hoe lang je geld zal moeten meegaan. Met de belofte van een gegarandeerd inkomen, kunnen annuïteiten met inkomsten helpen om dit probleem op te lossen.

Bij de pensioenplanning wordt de snelheid waarmee gepensioneerden geld van hun pensioenportefeuilles beginnen af ​​te trekken, een "opnameverhouding" genoemd. Decennia lang gebruikten veel adviseurs 4% als een "veilig" opnamepercentage, wat betekent dat beleggers zich veilig konden terugtrekken. % van hun nest eieren per jaar tijdens het pensioen en hebben er vertrouwen in dat de portefeuille minstens 30 jaar meegaat. Tegenwoordig denken veel adviseurs, vanwege de lage rente, dat 3% een beter veilig uittredingspercentage is. Natuurlijk is er geen garantie dat de portefeuille zo lang zal duren.

Maar annuïteiten kunnen die garantie bieden. Een strategie voor pensioenuitkeringen die populair is geworden bij sommige pre-gepensioneerden, is het kopen van een uitgestelde lijfrente gedurende de laatste vijf tot 10 jaar vóór pensionering, met de bedoeling inkomensbetalingen bij pensionering te starten.

Dus wat gebeurt er met het geïnvesteerde bedrag tijdens de "uitstelperiode" of accumulatiefase? Gewoonlijk levert het bedrijf dat het lijfrenteproduct aanbiedt elk jaar een vast rendement op de investering op gedurende de tijd die de eigenaar heeft toegewezen om te wachten tot het geld wordt verdeeld. Dit betekent dat uw belegging mogelijk niet zo veel zal groeien als uw geld zou hebben als ze waren geïnvesteerd in de aandelenmarkt, maar het voordeel is dat u een vooraf bepaald rendement hebt. Deze strategie kan mogelijk ook een hoger gemiddeld rendement opleveren tijdens de uitstelperiode dan alternatieve veilige investeringsopties zoals cd's.

Zodra die accumulatieperiode voorbij is, wordt de investering vervolgens in inkomstenbetalingen geannuiteerd. Afhankelijk van de leeftijd van de eigenaar bestaat de kans dat de opnameverhouding voor een uitgestelde lijfrente ver boven de 3% ligt die veel adviseurs momenteel gebruiken voor beleggingsportefeuilles.

afwegingen

Maar net zoals alle investeringen afwegingen hebben, zo ook lijfrentes. De lijfrente met uitgesteld inkomen kan de beste strategie zijn om het gegarandeerde inkomen voor de gepensioneerde te maximaliseren, maar dit gaat ten koste van de flexibiliteit. Net zoals het creëren van een eigen pensioen, wanneer een persoon de lijfrente koopt, in veel gevallen, zou hij of zij geen toegang meer hebben tot die investering als een eenmalig bedrag. Dat betekent dat hij of zij niet zoveel geld bij de hand zou hebben als er andere uitgaven zouden zijn. U zou met een adviseur moeten werken om daar rekening mee te houden bij het opstellen van uw pensioenplannen.

Hoewel sommige annuity-producten rijders en add-ons kunnen hebben die zorgen voor meer flexibiliteit, zullen die add-ons de voordelen naar beneden halen. Maar als je die extra voordelen en flexibiliteit niet nodig hebt en het je kunt veroorloven om een ​​deel van je geld af te staan, kun je later een rijker voordeel krijgen.

Bottom line

Hoewel ik begrijp waarom sommige verkooppraktijken en slecht geïmplementeerde strategieën bij veel consumenten tot wantrouwen hebben geleid, mogen die slechte appels het niet voor de hele groep verpesten. Als de juiste annuïteit goed is gestructureerd, kan dit een slimme strategie bieden voor investeerders die op zoek zijn naar inkomen.

Ik pleit niet voor of tegen het gebruik van annuïteiten in een bepaalde portefeuille. Maar voor beleggers die gericht zijn op inkomsten, kunnen bepaalde lijfrentes een geweldig hulpmiddel zijn voor een deel van uw portefeuille, op voorwaarde dat u het product volledig begrijpt, hoe het past in uw algemene plan en of de adviseur die u helpt bij het kopen van de lijfrente op uw best let belangen.

Dit artikel verschijnt ook op Nasdaq.

Joe Allaria is een Wealth Management Advisor bij Visionary Wealth Advisors, LLC. Voor meer informatie bezoek www.CarsonAllariaGroup.com.

Afbeelding via iStock.