3 manieren om een ​​slechte studielening te vermijden

Je kunt het woord 'goed' misschien niet gebruiken om studieleningen te beschrijven, maar niet allemaal zijn ze slecht.

Een echt slechte lening heeft hoge rentetarieven, weinig terugbetalingsopties of weinig hulp als u problemen ondervindt bij het verrichten van betalingen.

De tijd nemen om leeneigenschappen te beoordelen is de sleutel tot het vermijden van een slechte, zegt Kevin Fudge, directeur van belangenbehartiging van consumenten en de ombudsman voor Amerikaanse studentenbijstand, een non-profitorganisatie die zich richt op het helpen van studenten om voor de universiteit te betalen.

Voordat u een leningaanbieding evalueert, moet u eerst het gratis geld maximaliseren waarvoor u in aanmerking komt. Dit kan subsidies, beurzen en werkstudie omvatten. Overweeg dan deze drie tips om een ​​slechte studielening te voorkomen:

1. Kies eerst federale leningen

Als u moet lenen, kies dan federale leningen vóór privé. Leningen via de federale overheid bieden meer lenervriendelijke opties, zoals op inkomsten gebaseerde terugbetaling en vergeving van openbare servicelink, en vereisen geen vastgesteld krediet.

Als u een betalingsgat moet hebben om te vullen, vergelijk dan het aanbod van verschillende particuliere geldschieters. Op de Metropolitan State University van Denver worden studenten geadviseerd om leningen te zoeken bij betrouwbare geldschieters, zoals hun eigen bank of credit union, zegt Thad Spalding, uitvoerend directeur van het kantoor van financiële hulp en beurzen aan de universiteit.

Fudge prijst ook de voordelen van lokale banken voor grote bedrijven voor klantenservice. "Je kunt een lokaal filiaal binnenlopen en met iemand praten versus een 1-800-nummer bellen en verdwalen in de drukknopwildernis," zegt hij.

Wanneer u leningen vergelijkt, bepaal dan welke voorwaarden voor u het belangrijkst zijn, zegt Spalding. Dit kan een langere aflossingsvrije periode, meer terugbetalingsopties, de optie om een ​​mede-ondertekenaar vrij te geven en mogelijkheden bieden om de aflossing tijdelijk te weigeren.

2. Controleer of de voorwaarden voor verdraagzaamheid kloppen

Bij het terugbetalen van uw lening kunt u problemen ondervinden bij het voldoen aan maandelijkse betalingen. Een manier om gemiste betalingen te voorkomen, is door verdraagzaamheid te gebruiken. Hiermee kunt u betalingen op uw lening voor een korte periode onderbreken, terwijl de rente blijft stijgen. Verdraagzaamheid wordt meestal aangeboden in stappen van drie maanden, tot maximaal 12 maanden. Sommige kredietverstrekkers bieden maximaal 24 maanden verdraagzaamheid.

Als een kredietverlener zijn tolerantieoptie niet vermeldt, kan hij deze geval per geval toekennen. Het is veiliger om een ​​lening te kiezen met een transparanter beleid.

3. Kies een lening tegen een vaste rente en zoek naar verborgen kosten

Particuliere kredietverstrekkers kunnen zowel variabele als vaste rentetarieven aanbieden. Ga met een vaste rente die hetzelfde blijft gedurende de terugbetaling. Een variabele rente kan in eerste instantie lager zijn dan een vaste rente, maar deze kan in de loop van de tijd toenemen. Dat komt omdat variabele rentetarieven gekoppeld zijn aan een financiële marktindex; wanneer de index verandert, neemt ook de koers toe.

Zoek naast de rentetarieven naar verborgen kosten, zoals kosten. "Een slechte lening is een lening die een lage rente adverteert, maar een initiëringsvergoeding heeft die de ware kosten van de lening maskeert," zegt Spalding.

Zoeken naar vergoedingen en boetes, zoals een startvergoeding, een te late betaling of een boete voor vooruitbetaling. Een initiëringsvergoeding kan als alternatief worden aangeduid met "uitbetalingsvergoeding voor leningen" of "administratieve kosten".

Waarom de laagste rente van belang is, en hoe u die kunt krijgen

Het veiligstellen van het laagste vaste tarief waarvoor u in aanmerking komt, is belangrijk voor uw totale besparing. Zelfs 1% maakt een verschil.

Als u bijvoorbeeld een privélening van $ 10.000 leent met een rentepercentage van 6,5%, betaalt u ongeveer $ 3600 aan rente over een standaardperiode van tien jaar. In plaats daarvan ziet u een rentebesparing van meer dan $ 600 als u hetzelfde bedrag met een rente van 5,5% leent.

In de loop van je opleiding zal je waarschijnlijk meerdere studieleningen afsluiten. De extra kosten kunnen snel stijgen; gebruik een studieleningencalculator om te zien hoe verschillend uw leenbesparingen in verschillende tarieven kunnen zijn.

De laagste tarieven gaan meestal naar leners met een hoge credit score, of met een mede-ondertekenaar die er een heeft. Lenders kunnen tariefkortingen aanbieden voor loyaliteit of bestaande accounts, afstuderen, automatische betaling en on-time betalingen. Vraag uw particuliere kredietverstrekker hoe u de laagste rente op studieleningen kunt krijgen.

Wat te doen als u onlangs een slechte lening hebt genomen

Studieleningen worden meestal aan je school uitbetaald aan het begin van het semester. U kunt een privélening meestal annuleren als deze nog niet is uitbetaald. Na uitbetaling kunnen elke school en geldschieter zijn eigen vereisten hebben voor het annuleren van een lening.

Als u het geld niet langer nodig heeft, kunt u doorgaans binnen 14 of 30 dagen na uitbetaling een schriftelijk verzoek indienen om een ​​federale lening te annuleren.

Wat te doen als je een slechte lening hebt terugbetaald?

Als u al betalingen doet voor een slechte lening, overweeg dan om het te herfinancieren in een nieuwe particuliere lening bij een andere geldverstrekker. Het doel is om een ​​lening te vinden met een lager tarief en betere voorwaarden. Om in aanmerking te komen, moet je een credit score hebben in minstens de hoge 600s en een vast inkomen, of een mede-ondertekenaar die dat wel doet.