Wat u moet weten over geld in uw 20s

Het veranderen van uw financiële staat vereist een soort van tijdreizen om met uw toekomstige zelf te communiceren. Waar wil je over 10, 20 jaar zijn? Ben je op het goede pad of ga je de verkeerde kant op?

De tijdwaarde van geld, dat wil zeggen hoe besparingen, investeringen en schuldniveaus samengaan met het verstrijken van jaren, betekent dat geldgewoonten, goed of slecht, worden gecreëerd wanneer we in de komende decennia contant geld gaan verdienen. En een gefluisterd stukje wijsheid vooraan kan je ervan weerhouden om later in je leven over je fouten te huilen.

We hebben ons Investmentmatome-netwerk van door Ask an Advisor gecertificeerde financiële planners bevraagd over de grootste spijt en lessen die je zou moeten leren in de jaren 20, 30 en 40. Alles bij elkaar genomen, kunnen deze als 12 stappen worden beschouwd om uw financiële toekomst veilig te stellen. En ze zijn allemaal gebaseerd op twee sleutelvaardigheden die we moeten leren - en vaak opnieuw leren - in onze geldlevens: bereid je voor en houd je aan een begroting en stel goede spaargewoonten vast.

We zullen later deze week de jaren 30 en 40 bespreken, maar eerst: je 20s.

"Begrijp dat de wereld is veranderd. Je bent meer verantwoordelijk voor je financiële toekomst met betrekking tot het verdienen van een levensonderhoud, pensioenplanning, financiering en beleggen, dekking van ziektekostenverzekeringen en kosten en minder dekking door overheidsprogramma's, "zegt Jerome Deutsch, managing director van Amerikaanse institutionele markten voor indexstrategieadviseurs in Decatur, Georgia.

"Leer, plan en leef aandachtig en met een langetermijnperspectief. Het klinkt misschien niet als leuk, maar je hebt een lang leven voor je."

Betaal jezelf eerst

Bespaar ten minste 10% van uw maandelijks inkomen. "Hoe eerder je hiermee begint, hoe makkelijker het wordt", zegt Michael Keeler, president van GFS & Association in Las Vegas. "Als je kunt leren leven zonder 10% van je inkomen, zul je het geweldig doen als je met pensioen gaat."

Gebruik de besparingen om het equivalent van het bruto inkomen van zes maanden opzij te zetten. "Dit geld zou niet onderhevig moeten zijn aan grillen van de markt en zou niet het doel moeten hebben om veel interesse te wekken," zegt Larry R. Frank Sr. van Beter Financieel Onderwijs. "Het doel is om de oorlogskist te ontwikkelen voor onverwachte uitgaven en om de gewoonte te ontwikkelen om je levensstandaard binnen je middelen te houden" - om minder uit te geven dan je verdient.

Nadat je je noodfonds hebt opgebouwd, focus je op het afbetalen van schulden of begin je te investeren.

"De schuld van studentenleningen komt hierna", zegt Sara I. Seasholtz, president van Preferred Financial Strategies in Mooresville, North Carolina. "Vervolgens moeten ze deelnemen aan de 401 (k) waar ze werken en bijdragen wat nodig is om de match van hun werkgever te krijgen. Dit cijfer lijkt in de meeste gevallen 6% te zijn."

Ga niet gek met krediet

Leef op je eigen manier en verzet je tegen de nieuwe koopkracht die hoort bij het hebben van inkomsten en een paar creditcards. Anders besteed je je 30s aan het betalen voor je 20s - en je toekomstige zelf zal je erom haten.

"Mijn nummer een advies voor de 20-plussers is - pas op voor schulden en kredietwaardigheid! Zoveel van ons hebben de fout gemaakt om onze 20's met creditcards te bankieren en hebben onze jaren 30 besteed aan het uitgraven van onszelf ", zegt Carrie Houchins-Witt, eigenaar van Carrie Houchins-Witt Tax and Financial Services.

"Hoe verleidelijk het is om uit te gaan en die nieuwe auto te kopen, ik zou het afraden. Dit is het moment om te beginnen met het opbouwen van noodfondsen en een sterke basis om te investeren in activa die waarde hechten ", zegt Jeremy S. Office, directeur van Maclendon Wealth Management in Delray Beach, Florida. "Het plezier om geen schuld te hebben of het te betalen, gaat veel langer mee dan die nieuwe auto of luxeproduct."

Huwelijk? Denk nog eens na

Het hart regeert, maar als het hoofd de leiding had, zou je er niet aan denken om in je twintiger jaren te trouwen. Waarom? Ongeveer de helft van alle Amerikanen gaat tijdens hun leven gescheiden, trouwens, maar degenen die vóór de leeftijd van 30 jaar trouwen, zullen dat waarschijnlijk ook doen.

In 2012 was 80,6% van alle Amerikaanse vrouwen die een echtscheiding hadden en 72,8% van alle mannen jonger dan 30 toen ze huwden. "Ik begon met het gezin voordat ik begon aan een carrièreplan op lange termijn [en dat] maakte het moeilijk om later na 10 jaar en echtscheiding terug te keren naar een carrière", zegt Jean Schwarz, managing director van Lumina Financial Consultants in Wenen, Virginia.

"De ervaring leert ons dat we allemaal zo veel veranderen tussen 20 en 30. Als we terugkijken, zouden we onszelf niet herkennen of willen dat we op 23-tot-25 zijn als we 30 zijn", voegt Seasholtz eraan toe. "Om een ​​goede partner en partner te zijn moet men zichzelf goed kennen. Ze moeten worden gevestigd en hebben een aantal successen in het leven."

Misschien genoegen nemen met een lange verloving.

Ken en bouw uw FICO-score

Uw FICO-score is een maatstaf voor uw kredietwaardigheid en is gebaseerd op uw betalingsgeschiedenis, kredietgebruik en lengte van de kredietgeschiedenis, met scores variërend van 300 tot 850.

Tracy Becker, president van North Shore Advisory Inc., een nationaal kredietreparatiebedrijf, noemt een voorbeeld wanneer hij suggereert hoe je een sterke kredietwaardigheid kunt opbouwen in je twintiger jaren: ten eerste moeten je ouders je als geautoriseerde gebruiker toevoegen aan een van hun creditcards. Open vervolgens een beveiligde creditcard, waarvoor meestal een contante storting vereist is die ongeveer overeenkomt met uw kredietlimiet.Zes maanden later had de vrouw in het voorbeeld een FICO-score van 660.

"De reden dat haar score zo hoog was zonder veel krediet is te wijten aan het feit dat de oude Visa-kaart van haar moeder werd gerapporteerd. De Visa-kaart verouderde haar gemiddelde kredietleeftijd aanzienlijk, waardoor ze extra punten kreeg, "zegt Becker.

Dit opent de deur voor toekomstige kredietlijnen en het veiligstellen van bankleningen wanneer u een huis wilt kopen. Het belangrijkste is natuurlijk dat u uw saldo laag houdt en op tijd betaalt.

Uiteindelijk ben je jong en heb je de tijd om fouten te maken en te herstellen. Maar je zult veel beter af zijn als je nu een goede start maakt.

"Ik heb nooit nagedacht over de impact die het wachten op het bouwen van spaargeld en investeringen zou hebben op mijn financiële zekerheid op de lange termijn," zegt Schwarz. "Ik dacht pas aan mijn midden van de jaren dertig na over de tijdswaarde van geld."

Illustraties van Brian Yee.