Belastingverlies en leningopties om voor het college te betalen

Van Mike Eklund

Meer informatie over Mike over Ask a Advisor van Investmentmatome

Je kind heeft een school uitgezocht, en nu komt het leuke gedeelte: uitzoeken hoe je ervoor moet betalen.

Aangezien de kosten voor vier jaar van college kunnen variëren van $ 100.000 tot $ 280.000 per kind, moeten ouders een plan hebben voor de financiering van het hoger onderwijs van hun kinderen. Het is vooral belangrijk omdat onvoldoende geld een primaire reden is waarom kinderen niet meer naar school gaan.

Ten eerste, een suggestie: Beheer de verwachtingen van uw kinderen door vroeg met hen te praten over wat u zich kunt veroorloven om voor de universiteit te betalen. Je wilt niet dat je kinderen jarenlang denken aan een bepaald college waarvan je weet dat je het je niet kunt veroorloven, zelfs niet met financiële hulp.

Er zijn verschillende financieringsbronnen die u kunnen helpen de kosten van uw kinderen te betalen. Hier zullen we kijken naar twee belangrijke: fiscale bijstand en leningen.

Fiscale bijstand

Veel gezinnen verdienen te veel geld om in aanmerking te komen voor op behoeften gebaseerde financiële hulp, maar ze kunnen in aanmerking komen voor belastingvoordelen.

Het American Opportunity Tax Credit is een belastingvrije pauze beschikbaar om u te helpen maximaal vier jaar undergraduate onderwijs te betalen voor uzelf of uw gezinsleden. Als belastingkrediet geeft de AOTC u een dollar-voor-dollar reductie van uw totale belastingfactuur. In 2016 kon het krediet uw belastingaanslag met maximaal $ 2.500 per student verlagen.

Het tegoed bestaat uit 100% van de eerste $ 2000 aan gekwalificeerde onderwijskosten - collegegeld, kosten en cursusmateriaal - en 25% over de volgende $ 2.000. De AOTC fuseert echter met hogere inkomensniveaus - $ 160.000 tot $ 180.000 voor gehuwde paren die samen een aanvraag indienen en $ 80.000 tot $ 90.000 als de belastingdossier alleenstaand of hoofd van het huishouden is.

Het levenslange leerkrediet is gericht op het betalen voor een graduate school. Het is een belastingkrediet van $ 2.000 voor $ 10.000 aan uitgaven, maar het heeft lagere inkomenslimieten dan het AOTC-krediet - $ 55.000 voor enkele indieners en $ 110.000 voor gehuwde paren die gezamenlijk indienen.

Als uw inkomen te hoog is voor belastingverminderingen, kunt u uw kind aandelen geven die in waarde zijn toegenomen en tot $ 28.000 aan meerwaarden elimineren door een combinatie van de standaardaftrek, persoonlijke vrijstelling en AOTC te gebruiken. Het is een ingewikkelde strategie, dus ik raad aan om samen met een financieel planner of belastingadviseur te werken.

Lening opties

Als de studiefinanciering van uw gezin en alle beschikbare belastingverminderingen niet ver genoeg reiken, kunnen uw kinderen zich wenden tot studieleningen, maar ze moeten voorzichtig zijn met het nemen van te veel schulden. Volgens het Institute for College Access and Success had de gemiddelde student in 2014 een schuld van $ 28.950, een toename van 56% in de afgelopen 10 jaar.

Als leningen noodzakelijk worden, zijn hier enkele opties.

Federal Direct gesubsidieerde lening

Nadat uw student de gratis aanvraag voor federale studentenhulp of FASFA heeft ingevuld en aantoont dat deze nodig is, kan het Amerikaanse ministerie van Onderwijs een federale, rechtstreeks gesubsidieerde lening aanbieden, ook wel een Stafford-lening genoemd. Met deze gesubsidieerde lening, die beschikbaar is voor studenten die blijk geven van financiële behoefte, betaalt de overheid de rente terwijl je student op de universiteit zit. Aangezien de rente pas na het afstuderen toekomt, kan hij of zij de lening accepteren en afbetalen na het afstuderen.

Leninglimieten zijn gebaseerd op jaren op de universiteit - $ 3.500 in het eerste jaar, $ 4.500 in het tweede jaar en $ 5.500 voor het nog veel meer jaren dat uw student een undergraduate-diploma moet behalen.

Federal Direct Unsubsidized Loan

Deze niet-gesubsidieerde versie van de Stafford-lening verschilt op een paar belangrijke manieren: het staat open voor zowel studenten als afgestudeerde studenten, er is geen vereiste om financiële behoefte aan te tonen, en uw student zal rente moeten betalen terwijl hij of zij op de universiteit zit. De jaarlijkse limiet voor deze leningen is $ 5.500 in jaar één, $ 6.500 in jaar twee en $ 7.500 in jaar drie en daarna. Deze lening kan een optie zijn voor ouders en studenten die geen financiële behoefte kunnen aantonen, maar die toch hulp nodig hebben om voor school te betalen.

" MEER: Voors en tegens van studielening consolidatie en herfinanciering

Parent PLUS leningen

Een andere optie is Parent PLUS-leningen, dit zijn federale leningen die u elk jaar kunt afsluiten om de volledige kosten van de opvoeding van uw kind te dekken. Dit kan een grote extra schuldenlast worden en betalingen kunnen flink doorwerken in uw pensioenjaren, dus denk goed na of dit de juiste optie voor u is.

Private studieleningen

Verschillende banken en andere kredietverstrekkers bieden particuliere leningen aan, die doorgaans variabele rentetarieven, initiëringskosten en andere kosten dragen. Vrijwel alle particuliere leningen hebben een mede-ondertekenaar nodig.

Particuliere leningen missen de flexibiliteit van federale leningen, en over het algemeen zijn hun opties voor terugbetaling en vergeving niet zo gunstig. Daarom zou uw gezin zich alleen moeten wenden tot particuliere leningen nadat volledig gebruik is gemaakt van andere middelen.

Het is belangrijk dat u de opties van uw gezin begrijpt, wanneer u welke middelen gebruikt en hoe dit van invloed is op de algemene financiële steun van uw kind. Werken met een gekwalificeerde financiële planner die alleen vergoedt wordt, kan u helpen slimme beslissingen te nemen.

Mike Eklund is financieel planner bij Financial Symmetry in Raleigh, North Carolina. Een samenvatting van deze blog is ook beschikbaar via podcast op de website Financial Symmetry.