Wanneer moet je studieleningen herfinancieren?

U kunt federale studieleningen herfinancieren via particuliere geldverstrekkers.

Met particuliere studieleningen heeft u niets te verliezen als u in aanmerking komt voor een lager tarief. In tegenstelling tot federale studieleningen, zal het herfinancieren van particuliere studieleningen u geen leningvoordelen ontnemen.

Of je nu herfinanciert federale studieleningen, particuliere studieleningen of een combinatie van beide, geldschieters zijn op zoek naar leners die:

• Goed krediet. U heeft meestal een credit score nodig die minstens in de hoge 600s ligt. Veel kredietverstrekkers verzorgen kredietnemers die scores hebben in de 700s of hoger. Als u slecht krediet hebt, kunt u zich mogelijk nog steeds kwalificeren door een aanvraag in te dienen bij een mede ondertekenaar.
• Een geschiedenis van on-time leningbetalingen. Lenders zullen waarschijnlijk in uw kredietrapport graven om bewijs te vinden dat u in het verleden regelmatig uw schulden hebt betaald.
• Genoeg inkomsten om je schulden te betalen. Lenders zullen ook kijken naar uw vermogen om de herfinancierde studentenlening terug te betalen. Sommigen berekenen uw debt-to-income ratio, of het bedrag van de schuld die u verschuldigd bent ten opzichte van uw inkomen. Sommigen hebben in plaats daarvan een minimuminkomen nodig, en weer anderen beschouwen leners met hoge schulden als hun winstpotentieel hoog is.

Wanneer herfinanciering van studieleningen

Als het voor u geschikt is, kan herfinanciering elke maand geld vrijmaken en het bedrag aan rente verminderen dat u in de loop van de tijd betaalt. Overweeg herfinanciering in deze omstandigheden:

• U hebt studieleningen met hoge variabele tarieven. De rente zal naar verwachting stijgen tot 2020, wat betekent dat leningen met variabele rente duurder zullen worden om terug te betalen. Voordat ze weer opkomen, overweeg herfinanciering om een ​​vaste koers vast te leggen.
• Je hebt particuliere studieleningen. Als u particuliere studieleningen heeft, heeft u niets te verliezen door herfinanciering omdat particuliere leningen niet in aanmerking komen voor federale leningprogramma's.
• Uw krediet is verbeterd. Als herfinanciering niet klopt op het moment dat je afstudeert, overweeg dan eens dat je een stevigere financiële basis hebt. Als u in het verleden bent afgewezen voor herfinanciering, probeer het dan opnieuw nadat u uw creditcardschuld hebt afbetaald of een verhoging hebt ontvangen.
• De besparingen zullen een verschil maken. Het is niet nodig om te wachten tot je een perfecte kredietwaardigheid hebt om te herfinancieren, zolang je je maar kunt kwalificeren voor een betere koers dan je nu hebt. U kunt in de toekomst altijd opnieuw herfinancieren om een ​​nog lager tarief te krijgen.

Lezers vragen ook

Als u federale leningen hebt en moeite hebt om consistente betalingen te doen, is herfinanciering niets voor u. Overweeg in plaats daarvan federale studieleningconsolidatie of een op inkomsten gebaseerd afbetalingsplan.

" MEER: Moet ik mijn studieleningen herfinancieren? Kan ik mijn studieleningen meerdere keren herfinancieren? Je kunt studentenleningen zo vaak herfinancieren als je zou willen. Als u al hebt geherfinancierd en uw krediet is recentelijk verbeterd, overweeg dan opnieuw te herfinancieren om een ​​lager tarief vast te leggen. Er zijn geen aanmeldings- of originatiekosten, dus herfinanciering kost u niets.

" MEER: Hoe vaak kan ik studieleningen herfinancieren? Herfinanciert studielening geld? Ja, als u in aanmerking komt voor een lagere rente. Met een lager tarief ontvangt u een lagere maandelijkse betaling, waardoor u contant geld vrijmaakt voor andere uitgaven. U kunt ook kiezen voor een korter aflossingsschema, waardoor u sneller schuldenvrij kunt worden en u op lange termijn geld kunt besparen.

" MEER: Herfinanciert studielening geld?

Hoe snel kun je herfinancieren?

Voor de meeste mensen kost het landen van een baan en het opbouwen van het krediet- en betalingsrecord dat nodig is om in aanmerking te komen voor herfinanciering enige tijd.

Maar als u op school een goed kredietrecord hebt opgebouwd en een baan vindt die uw rekeningen meer dan dekt, kunt u uw geld herfinancieren, zelfs voordat uw betalingen beginnen. Sommige geldschieters zoals SoFi, Earnest en CommonBond zullen de rest van je gratieperiode honoreren.

Veel geldverstrekkers laten je studieleningen niet herfinancieren terwijl je nog op school zit; Earnest en SunTrust zijn twee uitzonderingen.

Veel geldschieters eisen dat je een diploma hebt, maar sommige geldschieters zullen studieleningen herfinancieren als je niet bent afgestudeerd.

Wanneer u studieleningen niet moet herfinancieren

Over het algemeen kunt u niet of niet herfinancieren als:

• U hebt federale leningen en kunt een daling van het inkomen zien.Als er een kans is dat je een carrièreswitch maakt, het personeel voor een bepaalde periode verlaat of freelance wordt, houd federale leningen dan uit je herfinancieringsplannen. Mogelijk moet u profiteren van de op inkomsten gebaseerde terugbetaling, waardoor federale leningbetalingen worden verlaagd naar een percentage van uw inkomen.
• Je streeft naar vergeving van studieleningen. Door herfinanciering van federale leningen komen ze niet in aanmerking voor federale leningsprogramma's, waaronder vergeving van openbare-leenvergoedingen en vergeving voor docentlening.
• Je hebt onlangs failliet verklaard. Het is niet onmogelijk om studieleningen te herfinancieren als je failliet bent gegaan, maar het is moeilijker. Veel kredietverstrekkers eisen dat een bepaalde hoeveelheid tijd - ergens van vier tot tien jaar - moet zijn verstreken sinds uw faillissement.
• U bent recentelijk in gebreke gebleven in de studentenschuld. Een standaard in je verleden is een rode vlag voor geldschieters. Als de standaard wordt gewist uit uw kredietrapport, dat doorgaans zeven jaar in beslag neemt, kunt u zich kwalificeren zolang u voldoet aan de criteria voor kredietwaardigheid, inkomsten en andere acceptatiecriteria.
• Je zult veel langer nodig hebben om leningen af ​​te lossen. Herfinanciering van een lage maandelijkse betaling kan een langere uitleentermijn betekenen en meer rente betalen. Stel dat u vijf jaar achterloopt op een lening van tien jaar en u herfinanciert een nieuwe lening van tien jaar. U betaalt over het algemeen meer rente omdat u in totaal 15 jaar leningen terugbetaalt in plaats van 10.

Wat is het volgende?

• Wil je actie ondernemen?

  Ontdekken uw opties voor leningen voor medische scholen

• Wil je dieper duiken?

  Leren welke kredietverstrekkers zullen refi zonder een universiteitsgraad

• Wil je verwant zoeken?

  Zien hoeveel herfinanciering u zou kunnen besparen