Negeer de indicator niet die uw investeringen kan opfrissen

Harald Benink: Kapitaalratio's banken historisch laag - nieuwe crisis ligt op de loer #VDOTV

Met duizenden beursgenoteerde bedrijven die er zijn, kan het overweldigend zijn proberen te achterhalen welke aandelen te kopen.

Voeg nu een voortdurend veranderende markt toe.

Van spanningen in Oost-Europa, Ebola-angsten, verschillende kwantitatieve versoepelingsmaatregelen - om nog te zwijgen van de kwartaalresultaten - veel factoren beïnvloeden de markt op een bepaalde dag.

Tussen het begrijpen van wat een goede aandelen te kopen maakt en wanneer het een goed moment is om het te kopen, raken veel beleggers gefrustreerd of in verwarring over wat ze zouden moeten doen.

. Ons systeem is gericht op aandelen die beter presteren dan de huidige markt, die de markt in de komende maanden blijven verslaan. Dat is bewezen in academische tijdschriften, en het is iets waar ik al verschillende keren over gesproken heb (hier en hier). Maar dat is maar de helft van het verhaal. Hieronder staan een handvol gesloten transacties die de markt aanzienlijk overtroffen terwijl we ze hielden. Hoewel deze aandelen goed presteerden, is dat niet de reden waarom ik ze ter sprake breng …

Voorraad

Totaal rendement

S & P 500

Return	Verschil	Hi-Crush Partners LP (NYSE: HCLP) 66,1%	22,0%
+ 44,1%	Bank of Ireland (NYSE: IRE)	60,5%	12,8%
+ 47,7%	Amkor-technologie (Nasdaq: AMKR)	57,7%	4.8%
+ 52.9%	Arris Enterprises (Nasdaq: ARRS)	47.4%	12.7%
+ 34.7%	Helmerich & Payne (NYSE: HP)	38,1%	15,7%
+ 22,4%	Gemiddelde
+ 40,4%	Deze	Alpha Trader	de aandelen zijn gemiddeld 40,4% meer gestegen dan de S & P 500 terwijl wij ze hielden. Het is duidelijk dat het systeem het goed gedaan heeft om aandelen te identificeren die klaar zijn om hoger te gaan. Wat minder voor de hand ligt - en iets waar handelaars zelden over nadenken - is of het systeem de juiste beslissing heeft genomen om ze te verkopen. Voor mij is dat net zo belangrijk, of nog belangrijker, dan het juiste moment kiezen om te kopen.

Dit is wat er met die vijf aandelen gebeurde nadat het systeem een verkoopsignaal gaf … Voorraad

Totaal Return

S & P 500

Return	Difference	Hi-Crush Partners LP (NYSE: HCLP) -1,7%	1,3%
-3,0%	Bank of Ireland (NYSE: IRE)	-20,1%	6,8%
-26,9%	Amkor Technology (Nasdaq: AMKR)	-34,6%	3,1%
-37,7%	Arris Enterprises (Nasdaq: ARRS)	-4,6%	-0,2%
-4,4%	Helmerich & Payne (NYSE: HP)	-16,1%	-0,2%
-15,9%	Gemiddeld
-17,6%	Deze grote winnaars presteerden gemiddeld 17,6 procentpunten minder dan de markt sinds we ze hebben verkocht. Deze steekproef is niet groot genoeg om definitieve conclusies te kunnen trekken, dus ik ging terug en analyseerde alle 184 gesloten posities en berekende het gemiddelde rendement op deze posities nadat we ze hadden verkocht.	Niet verrassend is het gemiddelde rendement na verkoop was een lichte winst van 0,2%. Ter vergelijking: het gemiddelde rendement op de S & P 500 over de tijd dat deze aandelen werden aangehouden bedroeg 6,1%. Dat is een enorm, statistisch significant verschil. Het vertelt ons dat de aandelen die we verkochten achterbleven op de markt nadat het systeem hen had getagd als verkoopt Dit staat in schril contrast met wat de gemiddelde belegger ervaart. Uit onderzoek van Terrance Odean uit 1997 blijkt dat de verkochte aandelenbeleggers in de 12 maanden volgend op hun verkoop daadwerkelijk beter presteerden dan de aandelenbeleggers die ongeveer 3,4 procentpunten bezaten.	Denk daar eens over na …

Gezien het feit dat de gemiddelde individuele belegger op jaarbasis een rendement behaalde van 2,1% van 1992 tot 2012, dat 3,4% verschil een levensverandering voor velen van hen zou kunnen zijn.

Daarom is het van cruciaal belang voor handelaren om verkoopdiscipline te hebben. Voor ons betekent dat verkopen wanneer aandelen het momentum verliezen, of meer specifiek, wanneer relatieve sterkte (RS) onder de 70 komt. Als je in het verleden al eens hebt gehoord over

Alpha Trader, begrijp je waarom het perfect is vinden dat de aandelen die we verkopen slechter presteren dan de markt.

Als de aandelen met een sterk momentum beter presteren dan de markt, dan zullen aandelen met een lager momentum minder goed presteren dan de markt. En dat is precies wat onze gegevens laten zien.

Amkor Technology (NASDAQ: AMKR) is een perfect voorbeeld van momentum in de praktijk … We kochten Amkor op 26 februari en hielden het ongeveer zes maanden totdat het systeem een verkoop gaf signaal op 12 augustus. We reden deze voorraad hoger en stopten in een stijging van 57,7% toen we deze verkochten. Deze winst werd gevolgd door een volgende pullback in de aandelen van 34,6%. Het is dit soort prestaties dat de Alpha Trader

verkoopregels zijn ontworpen om ons tegen te beschermen, en in dit geval heeft het systeem ons perfect beschermd.

Natuurlijk zal niet elke transactie die we sluiten een winnaar zijn, maar dat betekent niet dat de verkoopregels van het systeem ons nog steeds niet zullen beschermen.

De emotie die gepaard gaat met kopen en verkopen kan het oordeel vertroebelen. Maar als u zich aan een reeks regels houdt, hoeft u zich geen zorgen te maken over wanneer u moet kopen of verkopen. Het geactiveerde systeem verkoopt op vijf aandelen

- vier zijn in het groen en twee zijn laat 20% -plus winst zien terwijl ik dit schrijf. Het systeem signaleerde ook twee nieuwe aankopen. Een van de aankopen is een spotgoedkoop halfgeleiderbedrijf, de ander is een fabrikant van auto-onderdelen die gevestigd is in een van de snelstgroeiende markten voor nieuwe auto's ter wereld. Hoewel de bedrijven heel verschillend zijn, zijn ze allebei op mijn radar verschenen op basis van het Alpha Trader koopsignaal. Voor meer informatie over