Diversificatie voor de belangeloze belegger - Laat fondsen het werk voor u doen

Door Laura Tanner

Lees meer over Laura op onze site Vraag een adviseur

Wat als u een portefeuille moest samenstellen uit individuele aandelen voor uw 401 (k) -plan of andere beleggingsrekeningen? Zou u de tijd en interesse hebben om de financiële gegevens en vooruitzichten voor specifieke bedrijven te onderzoeken? Dat is hoe beleggen vroeger was voordat beleggingsfondsen samenkwamen. Wat volgt is een inleiding in de evoluerende wereld van beleggingsfondsen om u te helpen het jargon te begrijpen en goed onderbouwde keuzes te maken als het gaat om het beheren van uw geld (of communiceren met uw beleggingsbeheerder). Een toekomstige functie richt zich op exchange-traded funds en hoe ze zich verhouden tot beleggingsfondsen.

Strategieën voor diversificatie

Doorgaans is een aandelenportefeuille gediversifieerd over verschillende factoren, waaronder:

• Marktkapitalisatie (bedrijfsgrootte, berekend door de aandelenprijs te vermenigvuldigen met het aantal uitstaande aandelen)
• Stijl (groei versus waarde)
• Geografische locatie (VS, internationale ontwikkelde markten (Europa, enz.), Opkomende markten)

Als u overtuigt van de kracht van diversificatie, zijn hier een paar voorbeelden:

1. In 2007 kwamen aandelen uit internationaal ontwikkelde landen met 11% terug, terwijl er een rendement van 5,5% op Amerikaanse aandelen was.
2. In 2009 was er een rendement van 79% op aandelen uit opkomende markten en een rendement van 26% op Amerikaanse aandelen.

Trouwens, je weet dat ik dit ga zeggen, maar eerdere rendementen zijn geen indicatie voor toekomstige rendementen en ik doe geen specifieke aanbevelingen. Het belangrijkste punt hier is dat als u een investeringsplan construeert en implementeert dat gediversifieerd is zoals hierboven beschreven, u eerder uw financiële doelen zult bereiken. Beleggingsfondsen en exchange-traded funds zijn hulpmiddelen om u bij dit proces te helpen. Er zijn fondsen die zich bijvoorbeeld richten op specifieke geografische locaties, economische sectoren en marktkapitalisatie.

De grondbeginselen van beleggingsfondsen

Beleggingsfondsen zijn beleggingsvehikels waarbij u uw geld bundelt met andere beleggers om een ​​overeengekomen mand aandelen en / of obligaties te kopen, zoals aangegeven in het prospectus van het fonds. Kosten in verband met beleggingsfondsen omvatten commissies of belastingen en beheerskosten. De jaarlijkse uitgaven variëren sterk, afhankelijk van het type fonds, variërend van slechts 0,1% tot meer dan 1%. Als u een fonds heeft met een kostenratio van 1%, vertaalt zich dit in een jaarlijkse vergoeding van $ 10 voor elke geïnvesteerde $ 1000. Dit klinkt misschien niet zo veel, maar investeringskosten kunnen een aanzienlijk effect hebben op uw rendement in de loop van de tijd.

Handel:Beleggingsfondsen voeren handelsorders uit na de dagelijkse sluiting van de aandelenmarkt, wanneer de dagprijs van afzonderlijke effecten wordt vastgesteld. Wat dit voor u betekent, is dat u in de loop van de handelsdag geen tijd kunt besteden aan het kopen of verkopen van aandelen van beleggingsfondsen.

Belastingen:Bij het beleggen in een beleggingsfonds verkopen de beheerders fondsaandelen om orders te vullen en om de portefeuille binnen de beleggingsrichtlijnen van het prospectus te houden. Voor u als belegger betekent dit dat meerwaarden worden gemaakt (samen met belastingaansprakelijkheid), waarover u geen controle hebt.

Soorten beleggingsfondsen

Beleggingsfondsen zijn ontstaan ​​als portefeuilles van individuele aandelen of obligaties. Fundstrategieën zijn in de loop van de tijd geëvolueerd om aan de behoeften van beleggers te voldoen en omvatten:

• Evenwichtige fondsen: een beleggingsfonds met een vast aandeel aandelen en obligaties.
• Streefdatum- (of levenscyclus-) fondsen: een beleggingsfonds dat de activaspreiding aanpast aan de levensduur van de belegger door de weging naar aandelen te verminderen en de weging naar obligaties te verhogen wanneer het pensioen nadert. Een doeldatafonds is dus als een dynamisch uitgebalanceerd fonds.
• Indexfondsen: John Bogle van Vanguard was een van de grootste voorstanders van indexfondsen, een goedkoop alternatief voor andere soorten beleggingsfondsen. Deze fondsen, die hun oorsprong vonden in de jaren 1970, hebben posities die een bepaalde index nabootsen, zoals de S & P 500. Het argument voor indexfondsen is dat het voor actieve beleggers (aandelenselecteurs) moeilijk is om de relevante index te verslaan. Indexfondsen zijn in populariteit gegroeid, zowel voor individuele als institutionele beleggers. Ze zijn eenvoudig te begrijpen en kosten lager dan actief beheerde fondsen.

Een toekomstige functie zal het hebben over exchange-traded funds en hoe ze zich verhouden tot beleggingsfondsen.

Middelen: Morningstar (beleggingsfondsanalyses), Investopedia (woordenboek van financiële termen), en "The Elements of Investing" van Burton Malkiel en Charles Ellis.