Klasse van 2016, Hier leest u hoe u uw eerste 401 kunt instellen (k)

401 … wat?

Geen schande als dat de eerste gedachte is die in je opkomt als je dit voordeel krijgt bij je eerste baan na het afstuderen. Het is genoemd naar een deel van de belastingcode en de IRS had ons allemaal veel verdriet kunnen besparen door het te noemen wat het is: een door de werkgever gesponsorde pensioenspaarrekening.

De schoonheid van een 401 (k) - en waarom je naar dit deel van je werkoriëntatie moet luisteren - is dat je direct geld van je salaris naar die beleggingsrekening kunt sturen voordat de belasting wordt betaald. Sterker nog, in ieder geval een deel van die bijdragen zal waarschijnlijk worden gekoppeld aan uw bedrijf. (Een andere naam daarvoor: gratis geld.)

Als u een van deze accounts wordt aangeboden, moet u deze gebruiken. Als je de pensioenspaarder op weg gaat, heb je niet alleen de tijd om aan je kant te komen. Hoe eerder je begint, hoe sneller je begint met het opbouwen van rijkdom. Het begint ook met het proces om van sparen een gewoonte te maken. Aan de andere kant, hoe langer je het uitstelt … hoe langer je het uitzet.

De basis van een 401 (k)

Er zijn een paar dingen die u moet weten over dit soort account. Je bijdragen zijn geoormerkt voor hun pensioen en omdat ze vóór belastingen zijn afgelegd, houdt de IRS ze stevig vast. In de meeste gevallen bent u 10% boete en inkomstenbelasting verschuldigd als u het geld eruit haalt vóór de leeftijd van 59,5. Maar als je die eindstreep bereikt, heb je een pot met geld die is uitgesteld; wanneer u uitbetalingen doet, distributies genaamd, wordt dat geld dan als inkomen belast.

Laat je niet afschrikken door die straf, zegt Brian McCann, een gecertificeerde financiële planner en oprichter van Bootstrap Capital in San Francisco. 'Een angst die mensen hebben is dat ze het geld nodig hebben. Dat is een gegronde vrees, maar als uw bedrijf een overeenkomst biedt en u hebt tot dat bedrag geïnvesteerd, loopt u nog steeds voorop, tenzij uw belastingtarief plus boetes hoger zijn dan 50% "als u vroeg op de rekening moet tikken.

Dat betekent niet dat u op de rekening moet gaan, en het veronderstelt dat de overeenkomstige dollars van uw werkgever onvoorwaardelijk zijn, wat betekent dat het geld van u is, zelfs als u uw baan verlaat. Sommige bedrijven bieden hun overeenkomst aan volgens een schema voor onvoorwaardelijke toezeggingen dat vereist dat je een bepaald aantal jaren blijft om dat geld te houden. (Geld dat u via uw salaris betaalt, is altijd van u: als u uw baan verlaat, kunt u uw 401 (k) naar een IRA sturen, of uw volgende werkgever kan u toestaan ​​het geld naar een 401 (k) -plan te laten rollen.)

Een standaard werkgever match is 50% of 100% van uw bijdragen, tot een limiet, vaak 3% tot 6% van uw salaris.

Bepalen hoeveel u bijdraagt

Het kan zijn dat u veel rompslomp op uw budget heeft: bijvoorbeeld studieleningen plus de last om maandelijks zelf uw uitgaven te beheren voor wat misschien de eerste keer is. Je weet nu waarom je ouders benadrukten dat ze het licht uitdeden toen je een kamer verliet.

Maar een 401 (k) -bijdrage moet net als elke andere uitgave in uw budget worden meegewogen, en in de meeste gevallen moet deze worden geprioriteerd voordat hij extra betaalt voor studieleningen, zegt McCann.

"Als u meer kunt beleggen dan dat u rente betaalt over uw leningen, moet u minimale uitbetalingen doen op de lening en vervolgens maximaal uw werkgever koppelen aan uw 401 (k). Een werkgeverwedstrijd is 100% rendement, en dat begrijp je nergens, dus het is dom om het niet te accepteren."

Dus dat is de eerste richtlijn. Zodra u die match hebt vastgelegd, kunt u extra aandacht besteden aan uw studieleningen, of kunt u een IRA openen en daar blijven beleggen, waar u een bredere investeringsselectie kunt doen, mogelijk tegen lagere kosten. (Een IRA kan uw eerste stop zijn als uw werkgever geen pensioenplan aanbiedt.)

" Kom meer te weten: Hoe te sparen voor pensionering

Uw beleggingen kiezen

Dat babygezicht is niet het enige voordeel om jong te zijn: je kunt het je veroorloven om meer beleggingsrisico te nemen, wat betekent dat je het grootste deel van je geld in de richting van aandelen of aandelenfondsen kunt stoppen.

Fondsen bevatten een mand met beleggingen, dus u selecteert niet één enkele obligatie of obligatie, maar honderden in een bepaalde categorie. Een Amerikaans large cap-fonds, bijvoorbeeld, houdt de voorraad van grote bedrijven in - je raadt het al - de VS

" Kom meer te weten: Onze gids voor beleggen 101

Over het algemeen bieden 401 (k) s een beperkt pakket beleggingsopties, misschien 10 tot 20 fondskeuzes. Sommige zullen hoge kostenratio's hebben, wat een andere term is voor de jaarlijkse vergoeding die een beleggingsfonds aan de beleggers berekent. Deze kunnen variëren van minder dan 0,10% tot 1% of meer: ​​een kostenratio van 0,50% betekent dat u $ 5 betaalt voor elke $ 1.000 die u investeert.

Uw doel is om de kosten laag te houden, wat vaak betekent dat u indexfondsen en op de beurs verhandelde fondsen selecteert boven actief beheerde beleggingsfondsen. De voormalige track een index - zeg, de S & P 500 - zonder het toezicht van een professionele manager, wat betekent dat ze meestal minder kosten. Dan wil je niet alleen diversifiëren, maar ook wereldwijd, zegt McCann.

En als dit je allemaal spijt krijgt van al die overgeslagen economische lessen? Uw 401 (k) biedt waarschijnlijk een streefdatum-fondsoptie, die een hogere kostenratio kan hebben, maar automatisch wordt gediversifieerd en is ontworpen om opnieuw in evenwicht te brengen om minder risico te nemen naarmate u ouder wordt.Selecteer degene met het jaar in de naam die het meest overeenkomt met uw geschatte pensioendatum, of boot het bezit van dat fonds na om uw eigen portefeuille samen te stellen.

Tot slot, werk aan het besparen van meer. De eenvoudigste manier om dat te doen: Verhoog uw pensioenpremie telkens wanneer u een verhoging ontvangt.

»Hoeveel moet u besparen? Raadpleeg de 401 (k) -rekenmachine van Investmentmatome

Arielle O'Shea is een stafchrijver bij Investmentmatome, een personal finance-website. E-mail: [email protected]. Twitter: @arioshea.

Dit artikel is geschreven door Investmentmatome en werd oorspronkelijk gepubliceerd door USA Today College.