Brokers haten deze diensten - Hier is waarom u hen zou moeten houden |

Evolutie is iets geweldigs. Zonder dat zou het nooit beter worden. Menselijke wezens kunnen nog steeds in grotten leven. Vogels proberen mogelijk zonder vleugels te vliegen.

Neem Google Inc. (NASDAQ: GOOG) . Terug in de late jaren 1990 was Yahoo Inc. (NASDAQ: YHOO) de koning van zoeken en e-mailen. Maar slechts een paar jaar later stapte Google in en introduceerde een heel nieuw dienstenpakket dat de al lang bestaande kampioen verpletterde. Het eindresultaat was niet alleen een grote overwinning voor Google; consumenten profiteerden ook van een betere gebruikerservaring.

Maar technologie is niet het enige segment van de economie waar evolutie verouderde systemen vervangt. Datzelfde fenomeen speelt zich af in financiële dienstverlening en het creëert enorme voordelen voor beleggers.

Er zijn bijvoorbeeld Registered Investment Advisors (RIA), die onder beleggers steeds populairder worden. De Securities and Exchange Commission (SEC) definieert de RIA als een individu of een bedrijf dat advies wil uitbrengen over effecten. Ze ervaren een grote kapitaalinstroom die hen tot de snelst groeiende segmenten in financiële dienstverlening behoort.

En daar is een heel goede reden voor. Het RIA-adviesmodel onderscheidt zich van het broker-model op een manier die beleggers ten goede komt. Bijvoorbeeld:

1. Minder belangenconflicten

Om te beginnen verwijdert het RIA-model belangenconflicten die in het broker-model zijn ingebouwd. Effectenmakelaars en beursvennootschappen ontvangen dikwijls smeergeld om klanten in bepaalde manden van beleggingsfondsen te plaatsen of een premie in rekening te brengen voor handelsuitvoering en een deel van die markup als winst voor het huis te houden.

RIA's hebben een geheel andere tariefstructuur, waarbij een eenvoudig tarief in rekening wordt gebracht beheervergoeding op basis van de waarde van een account. Niet alleen verwijdert dit belangenconflicten over de manier waarop kapitaal wordt geïnvesteerd, het komt zowel beleggers als adviseurs ten goede wanneer het account groeit.

En als het broker-model rijp lijkt voor belangenconflicten, is dit om een ​​goede reden. Makelaars en RIA's worden door de SEC aan twee verschillende fiduciaire standaarden gehouden.

Een makelaar hoeft alleen investeringen aan te bevelen die "geschikt" zijn voor een belegger. Dat betekent dat een makelaar juridisch zijn eigen belang boven de klant kan stellen bij het aanbevelen van investeringen die 'geschikt' zijn voor de situatie. Maar RIA's worden gehouden aan een totaal andere en veel hogere standaard. Een RIA moet optreden als een fiduciair en de belangen van de klant boven haar eigen belangen stellen en eventuele belangenconflicten die zich kunnen voordoen, melden.

2. Meer flexibiliteit

Als volledig onafhankelijke entiteiten hebben RIA's veel meer flexibiliteit met hoe en waar klanten kapitaal beleggen. Bij een groot beursvennootschap opereren makelaars onder strikte regels en advieslijsten die belangrijke investeringsbeslissingen dicteren die de meeste beleggers in een smal scala aan brede basisstrategieën plaatsen. Maar met hun onafhankelijkheid kunnen RIA's totaal aangepaste portfoliostrategieën creëren die inspelen op de unieke behoeften van elke individuele klant.

De onafhankelijkheid en flexibiliteit van een RIA maakt het beleggers ook mogelijk om hun eigen beursvennootschap te kiezen. RIA's kunnen samenwerken met veel verschillende makelaarskantoren, waardoor adviseurs klanten een breder scala aan diensten kunnen aanbieden en beleggers de mogelijkheid krijgen om een ​​vrijheidsstraf met de hand te kiezen.

3. Meer transparantie

RIA's omarmen ook technologie en sociale media voor meer transparantie, waaronder Facebook, Twitter en wekelijkse nieuwsbrieven om met klanten te communiceren en aanbevelingen te doen. De makelaars hebben te weinig bureaucratie en beschikken niet over de middelen of de vrijheid om beleggingsadvies en -analyse aan hun klanten te verspreiden. Het broker-model is verankerd in het op de oude manier doen.

Het RIA-model biedt niet alleen een aantal voordelen voor beleggers, het is ook vaak minder duur.

Met het broker-model betalen beleggers smeergeld, gemarkeerde uitvoeringskosten, 12 b onkosten, belastingen en beleggingsvergoedingen voor beleggingsfondsen voor een beleggingsfonds dat waarschijnlijk minder goed presteerde dan de benchmark. Met het broker-model worden niet alleen investeerders geraakt door hoge kosten, het is erg moeilijk om een ​​volledig beeld te krijgen van waar die vergoedingen vandaan komen. Maar met eenvoudige beheerkosten op basis van beheerd vermogen, houden RIA's het eenvoudig over prijzen en creëren ze een zeer transparante ervaring voor beleggers.

Het investeringsantwoord: vooruitkijkend, zal de bullish trend in de RIA-business zich voortzetten. Marktonderzoeksbureau Cerulli Associates verwacht dat geregistreerde beleggingsadviseurs hun marktaandeel van beheerd vermogen verder zullen vergroten.

Het laatste rapport over de industriële projecten Het RIA-kanaal zal tegen eind 2014 24,7% van de activa op de vermogensbeheermarkt vertegenwoordigen Het aandeel RIA's en dubbel geregistreerde adviseurs was eind 2011 20,1%, het laatste jaar heeft Cerulli volledige gegevens.