10 ETF's opkomende markten in opkomende markten |
Pitch: Kijk naar opkomende markten - #BeursInside
De groei van de handel in beursgenoteerde producten was absoluut verbluffend en vanaf april 2010 was er waren 905 exchange-traded funds (ETF) en 95 exchange-traded notes (ETN) beschikbaar voor Amerikaanse beleggers. Een van de meest opwindende bijproducten van deze ETF-uitbreiding is dat investeringsideeën die ooit te moeilijk waren voor retailbeleggers om te profiteren nu alledaags zijn.
Laten we nu eens een rondreis door de wereld maken om naar 10 van de meest populaire ETF's in opkomende markten te kijken.
10. Market Vectors Rusland ETF (NYSE: RSX)
Voordat RSX in 2007 op de markt kwam, werd investeren in Rusland op zijn zachtst gezegd als riskant beschouwd. De keuzemogelijkheden voor Amerikaanse beleggers waren beperkt tot slechts enkele Russische Amerikaanse American Depositary Receipts (ADR) die handelden op beurzen in de VS, waarvan er verschillende werden verhandeld op de roze lakens of bulletinboard-beurzen.
RSX is de belangrijkste manier geworden voor Amerikaanse beleggers toegang krijgen tot Rusland, een economie die zwaar is op energie en natuurlijke hulpbronnen. Een van de grootste bedreigingen voor opkomende markten ETF's is dat ze de neiging hebben om te verdwijnen als ze last hebben van lage activa en liquiditeit. RSX heeft ongeveer $ 200 miljoen aan beheerd vermogen en handelt meer dan 3 miljoen aandelen per dag, met de nadruk op de uithoudingsvermogen van de ETF.
RSX heeft echter wel risico's. Rusland is niet noodzakelijk politiek stabiel en corruptie is een belangrijke kwestie om te overwegen. Bovendien is RSX een indicatie voor de Russische economie in het algemeen, aangezien energie- en materiaalnamen goed zijn voor ongeveer 66% van het gewicht van de ETF, dus RSX is niet gediversifieerd op sectorniveau. RSX heeft een kostenratio van 0,8%.
9. iShares MSCI BRIC-index (NYSE: BKF)
Kunt u niet beslissen in welke van de vier BRIC-landen u wilt beleggen? Daar is een ETF voor. BKF geeft beleggers exposure aan alle vier de BRIC-landen, maar de focus ligt beslist op China en Brazilië, met die twee landen die meer dan 71% van de landengewichten van BKF vertegenwoordigen. Op sectorniveau zijn de namen van financiële instellingen, energie en materialen goed voor tweederde van het gewicht van BKF.
BKF is in 2007 met de handel begonnen en heeft bewezen populair te zijn bij beleggers en heeft meer dan $ 800 miljoen aan activa opgebouwd. De kostenratio is 0,72%.
8. Inkomsten met winstverdeling WisdomTree India ETF (NYSE: EPI)
India is de BRIC-natie met het op één na laagste aantal ETF's dat beschikbaar is voor Amerikaanse beleggers (Rusland heeft er maar twee), maar er zijn nog steeds verschillende goede keuzes. EPI is een van de meer liquide Indiase ETF's en besteedt ongeveer 53% van zijn $ 841 miljoen aan activa aan financials en materiaalaandelen. De kostenratio is 0,88%.
Investeren in India kan als 'veilig' worden beschouwd voor zover het de opkomende markten betreft. Het land is tenslotte de grootste democratie ter wereld, dus politieke kwesties zijn hier niet zo belangrijk als in andere opkomende markten. Om zeker te zijn, de Indiase economie stijgt: sommige economen denken dat India in 2020 een grotere economie heeft dan de VS, wat EPI tot een aantrekkelijk idee maakt voor investeerders op de lange termijn.
7. Market Vectors Indonesia ETF (NYSE: IDX)
Sommige experts denken dat het tijd is dat analisten een nieuw 'ik' toevoegen aan BRIC, met dat 'ik' zijnde Indonesië.
risico. De economie was vol politieke corruptie en werd belemmerd door een verstikkende schuldenlast. Sindsdien heeft een verandering in het politieke regime geresulteerd in meer democratische praktijken en een op groei gericht beleid dat heeft geleid tot een stijgend BBP. De nabijheid van China doet zeker geen pijn.
IDX maakte zijn debuut begin 2009. Met ingang van mei 2010 heeft de ETF meer dan $ 385 miljoen aan activa, een indrukwekkende opbrengst in slechts 16 maanden van handelen. Op sectorniveau is IDX divers met vijf sectoren, financiële instellingen, materialen, consumentengoederen, duurzame consumentengoederen en energie die allemaal dubbele cijfers krijgen. IDX heeft een kostenratio van 0,72%.
6. PowerShares Emerging Markets Soevereine schuld ETF (NYSE: PCY)
Investeren in opkomende markten hoeft niet altijd over aandelen te gaan. Aangezien meer opkomende markten echt naar voren komen en hun economieën moderner worden, wordt het door deze landen uitgegeven schuld minder riskant.
Toen opkomende markten voor het eerst op de markt kwamen, werd het beleggingsrisico weerspiegeld in lage schuldratings die de financieringskosten voor deze landen. Een van de kenmerken van obligatiebeleggingen is dat naarmate het risico afneemt, de waarde van uitstaande obligaties omhoog gaat. Dus als opkomende markten betere kredietbeoordelingen en langere track records krijgen, kunnen beleggers verwachten dat goed nieuws wordt weerspiegeld in hogere obligatiekoersen.
PCY doet goed werk door leningen aan te bieden van zowel grote, hoog gewaardeerde landen als van lagere ratings, meer speculatieve landen zoals Uruguay, Venezuela en Vietnam. Dat verhoogt zeker het risicoprofiel, maar verhoogt ook het winstpotentieel. Waar het om gaat, is dat PCY een uitstekende manier is voor beleggers om positieve trends in obligaties van opkomende markten te spelen. De kostenratio is 0,50%.
5. iShares S & P Latin America 40 Index (NYSE: ILF)
Investeren in Latijns-Amerika hoeft niet altijd volledig over Brazilië te gaan. Voor beleggers die willen worden blootgesteld aan de regio zonder zich uitsluitend op Brazilië te concentreren, is ILF een interessante optie. Ja, ILF besteedt 60% van zijn gewicht aan Brazilië, maar Mexico en Chili komen ook prominent voor in zijn investeringsthese.
Let op: hoewel het nummer "40" in de naam van de ETF voorkomt, heeft ILF soms minder dan 40 aandelen in bezit. Maar op sectorniveau is ILF behoorlijk divers, waarbij materialen, financiën, consumentengoederen, telecommunicatie en energiekwesties allemaal een dubbelcijferig gewicht krijgen. ILF heeft ongeveer $ 2,4 miljard aan beheerd vermogen en een kostenratio van 0,5%.
4. iShares MSCI Brazil Index (NYSE: EWZ)
De Braziliaanse economie is opgeschoten als gevolg van de wereldwijde groei van grondstoffen om de op tien na grootste economie ter wereld te worden. Dat heeft EWZ geholpen om een van de meest populaire ETF's voor opkomende markten te worden. EWZ maakte zijn debuut in 2000, waarmee het een van de oudste ETF's van opkomende markten is, maar het is ook een must voor beleggers die bullish zijn over het beleggingsthema van opkomende markten.
Bekende Braziliaanse bedrijven zoals olie-gigant Petrobras (NYSE): PBR) en mijnwerker Vale (NYSE: VALE) behoren tot de topposities van EWZ, dus EWZ is niet erg divers als het gaat om sectorblootstelling. Drie sectoren, energie, materialen en financiën, vertegenwoordigen ongeveer 75% van het gewicht van de ETF. Maar toch, als je betrokken wilt zijn bij Brazilië, is EWZ een van de beste manieren om blootstelling te krijgen. EWZ heeft $ 9,4 miljard aan activa en een kostenratio van 0,65%.
3. iShares FTSE / Xinhua China 25 Index (NYSE: FXI)
China is de onbetwiste koning van de beleggingsthema van opkomende markten en terwijl beleggers in de VS toegang hebben tot veel specifieke Chinese ETF's, is FXI nog steeds de koning qua volume (meer dan 26 miljoen aandelen per dag) en activa (bijna $ 8 miljard onder beheer).
Doorgaan met verwijzen naar China als een opkomende markt kan een beetje vreemd lijken, aangezien het 's werelds grootste land is per bevolking en' s werelds derde grootste economie. Ondanks die statistieken wordt China nog steeds behandeld als een opkomende markt. En FXI handelt als een opkomende marktenbeveiliging. De ETF staat bekend als volatiel, net als de meeste effecten met banden met China. 2. Vanguard-aandelen opkomende markten ETF (NYSE: VWO) en 1. iShares MSCI Emerging Markets Index (NYSE: EEM) We plaatsen deze twee ETF's samen omdat ze dezelfde index volgen, een zeldzame gebeurtenis in de ETF-wereld. Zowel VWO als EEM brengen de MSCI Emerging Markets-index in kaart, die aandelen volgt in Brazilië, China, Rusland, Zuid-Korea en Taiwan, maar ook in andere opkomende markten. De twee ETF's bezitten veel van dezelfde aandelen en beide werken goed voor een conservatieve belegger die op zoek is naar een brede blootstelling aan opkomende markten. Er zijn enkele subtiele verschillen tussen deze twee ETF's. Het top 10 bezit van de EEM vertegenwoordigt 19% van het totale bezit, terwijl het top 10 bezit van VWO 14% van het totaal uitmaakt. EEM heeft meer assets under management dan VWO, maar dat komt waarschijnlijk omdat EEM ouder is. Een niet zo subtiel verschil tussen beide? Uitgaven. EEM heeft een kostenratio van 0,72%, terwijl VWO slechts 0,27% oplaadt.
