Waarom belastingrestituties niet leuker zijn

Het typische advies over wat mensen zouden moeten doen met hun belastingteruggave - behalve voor pensionering! schulden aflossen! - negeert hoe weinig bewegingsruimte veel gezinnen hebben met hun financiën.

Belastingteruggaven waren vorig jaar gemiddeld $ 2.895, en waren de grootste eenmalige contante infusie die het hele jaar door 40% van de houders van de betaalrekening werd ontvangen die recent door het JPMorgan Chase Institute waren bestudeerd. Onderzoek wijst uit:

• Weinig uitspatting. De meeste Amerikanen zeggen dat ze van plan zijn om hun geld terug te betalen of hun schulden terug te betalen, maar uit enquêtes blijkt dat veel mensen het geld gebruiken om het dagelijkse leven te betalen. Eenentwintig procent van de ondervraagden vorig jaar door de National Retail Federation die een teruggave verwachtten die gepland was om het te gebruiken voor dagelijkse uitgaven. Slechts 16% - het laagste percentage in de 13-jarige geschiedenis van het onderzoek - was bedoeld om hun teruggaven te gebruiken voor een belangrijke aankoop of speciale traktatie.
• Met restituties kunnen mensen medische zorg inhalen. Uit het onderzoek van het instituut onder 1,2 miljoen houders van betaalrekeningjes bleek dat consumenten hun uitgaven aan gezondheidszorg in de week na ontvangst van belastingteruggaven met 60% verhoogden. Het grootste deel van de uitgaven bestond uit betalingen die in persoon bij gezondheidszorgleveranciers worden gedaan, die wijzen op mensen die voor nieuwe en vermoedelijk vertraagde behandelingen betalen, eerder dan het regelen van bestaande medische rekeningen, zegt Fiona Greig, hoofdonderzoeker voor de studie.
• Faillissementen kunnen ook worden aangevinkt. Hoofdstuk 7 faillissementsdossiers, zoals het soort consumenten doorgaans bewaart, stijgen ruim boven het maandgemiddelde in maart en april, geven federale statistieken aan. Van 2013 tot en met 2016 lagen de aangiften van hoofdstuk 7 in maart 26% tot 34% hoger dan het maandgemiddelde, terwijl de aangiften van april 15% tot 25% hoger lagen. Aanvragen van hoofdstuk 7 kosten meestal $ 1.500 of meer, een last die faillissementsadvocaten zeggen dat veel van hun klanten zich niet kunnen veroorloven totdat hun teruggaven zijn ontvangen.

Verre van een meevaller, zijn belastingteruggaven een reddingsboei voor miljoenen Amerikanen die worstelen met onvoorspelbare inkomsten en uitgaven, zegt John Thompson, hoofd programmamedewerker voor het Center for Financial Services Innovation.

Het centrum financierde onderzoek naar gezins- en gezinsfinanciën met een laag en gemiddeld inkomen waardoor veel huishoudens in de loop van het jaar genoeg verdiend hadden om hun kosten te dekken, maar door grillige inkomens en variabele rekeningen sloeg ze soms rond.

"Veel mensen beginnen hun rekeningbetalingen in november te jongleren," zegt Thompson, terwijl de verwarmingskosten stijgen en de feestdagen dichterbij komen. "Het is pas als de belastingteruggave tijd is dat ze volledig worden."

Greig zegt dat onderzoekers vermoedden dat financiële instabiliteit ertoe leidde dat mensen de zorg uitstelden, maar de omvang van de pieken na de teruggave was verrassend en zorgwekkend.

"Problemen met de gezondheidszorg verouderen niet goed," zegt Greig. "Als je de behandeling uitstelt, gaat het totale ticket alleen maar omhoog."

De medische uitgaven stegen niet zo veel bij degenen met de hoogste rekeningsaldi of bij degenen die toegang hadden tot krediet, vond het instituut. Mensen met de laagste rekeningsaldi verhoogden hun uitgaven voor gezondheidszorg na uitbetaling met 20 keer meer dan met de hoogste saldi. De uitgaven aan gezondheidszorg stegen met 104% voor diegenen die geen creditcard hadden, vergeleken met 48% voor degenen die dat wel deden.

Gezien die realiteit, is het niet verwonderlijk dat mensen met fragiele financiën niet willen worden voorgelezen over hoe ze minder zouden moeten uitgeven en meer zouden moeten sparen, zegt Michael Thomas Jr., een geaccrediteerde financiële adviseur die low- to middellange-inkomensklanten adviseert bij de Aspire Clinic van de Universiteit van Georgia.

Maar de belastingteruggave is nog steeds een waardevolle kans voor mensen om veranderingen aan te brengen die hen volgend jaar in een betere financiële positie zouden kunnen brengen, zegt Thomas. Door bijvoorbeeld $ 400 in te sparen, blijft 86% van de gebruikelijke restitutie beschikbaar voor ander gebruik terwijl er genoeg ruimte is om kleine noodsituaties aan te pakken en betaaldagleningen of andere dure leningen te vermijden.

Gewoon besluiten om te sparen voordat een belastingteruggave binnenkomt lijkt te helpen. Het Common Cents Lab zonder winstoogmerk vond in een experiment met de besparingenapp Digit dat mensen van tevoren vroegen hoeveel van hun teruggaven ze opzij wilden zetten, de spaarquote met 51% verhoogden. Twee andere non-profitorganisaties, EARN en Commonwealth, hebben dat onderzoek gebruikt om Savers Win te maken, een programma dat kansen biedt voor wekelijkse $ 100 geldprijzen voor degenen die beloven minimaal $ 50 van hun geld terug te verdienen. Iedereen kan meedoen, maar Savers Win is bedoeld om mensen met lagere inkomens aan te moedigen om een ​​spaargewoonte te beginnen, zegt Leigh Phillips, EARN's chief executive officer.

Incentives en empathie zullen het gedrag van mensen veel eerder veranderen dan neerbuigend advies dat hun moeilijke situaties niet erkent, zegt Thomas.

"We kunnen niet alleen standaardantwoorden geven en de schuld geven dat ze niet veranderen," zegt hij.

Dit artikel is geschreven door Investmentmatome en werd oorspronkelijk gepubliceerd door The Associated Press.