Tips voor 'Late Stage' College Planning

Door Brett Tushingham

Lees meer over Brett op Ask a Advisor van Investmentmatome

De kosten van het hoger onderwijs groeien uit de hand. Ondertussen slagen de meeste financiële adviseurs er niet in om gezinnen te helpen de overstap te maken van sparen naar universiteit, om erachter te komen hoe ze ervoor moeten betalen - de kritieke fase van de planning in een later stadium. Dit gebrek aan planning zorgt ervoor dat te veel studenten afstuderen met een excessieve studielening.

Dus hoe kunnen gezinnen met schoolgaande kinderen zich het beste voorbereiden? Ze zouden een college-planningsstrategie moeten ontwikkelen die zich richt op vijf belangrijke gebieden: sparen, selectie van universiteiten, financiële hulp, belastingsteun en vermogensbeheer.

Besparing

Vóór de planning in een later stadium is sparen voor de universiteit van het grootste belang. Het is nooit te laat om te beginnen, zelfs als uw kinderen naar de middelbare school gaan. De beste manier is met een van de twee typen 529-accounts:

529 spaarplannen

Dit zijn door de overheid gesponsorde spaarinstrumenten waarmee u belastingvrije activa kunt laten groeien zolang ze worden gebruikt voor gekwalificeerde onderwijskosten. Elke staat biedt verschillende investeringsmogelijkheden en sommige bieden belastingaftrek voor bijdragen.

529 Prepaid-abonnementen

Met prepaid-plannen kunt u fondsen bijbrengen die toekomstige lessen tegen de huidige tarieven kopen. In tegenstelling tot spaarplannen waarbij de gekozen beleggingen mogelijk waarde verliezen, verplaatsen prepaid-plannen het risico naar de sponsorende entiteit. Met dergelijke plannen kunt u toekomstige lessen bij bijna 300 particuliere scholen kopen. Er zijn geen kosten en er is geen marktrisico.

School selectie

Het helpen van je college-gebonden kind bij het kiezen van de juiste school zou het belangrijkste deel van je plan kunnen zijn. Je doel is om te bepalen waar hij of zij het beste bij past, geaccepteerd en op tijd afgestudeerd zijn.

Overweeg om samen te werken met een admissions-expert, een persoon die bekend is met het leven op de campus, academici, en toelatingen en financiële hulpposten bij honderden hogescholen en match studenten met de scholen die het best bij hun behoeften passen. Hij of zij kan u helpen uw zoekopdracht te verfijnen.

Voor een minder gepersonaliseerde maar meer betaalbare bron komen sommige websites overeen met uw kind met geschikte scholen.

Ongeacht je aanpak, houd rekening met de schoolcultuur en de persoonlijkheid van je kind. Houd rekening met de grootte van de campus, de nabijheid van huis, het relatieve concurrentievermogen van de studenten, klassen en sociale activiteiten, zoals broederschappen en atletiek.

Financiële hulp

Nadat u de doelscholen hebt geselecteerd, verschuift u uw aandacht naar financiële hulp:

Typen applicaties

Er zijn twee aanvragen die bepalen of iemand in aanmerking komt voor op behoeften gebaseerde financiële hulp: de gratis aanvraag voor federale studentenhulp en het CSS-profiel. Ze stellen vergelijkbare vragen met betrekking tot gezinsfinanciën, maar kunnen dramatisch andere verwachte gezinsbijdragen of EFC's produceren. Ontdek welke scholen welke applicatie gebruiken om uw out-of-pocket-kosten beter in te schatten.

Asset structurering

Als u uw te rapporteren activa verlaagt, kan uw kans op steun waarschijnlijk groter worden. Werk samen met een adviseur of belastingprofessional om ervoor te zorgen dat u de juiste strategieën gebruikt.

Verdienste hulp

Verdienstenhulp is gebaseerd op de unieke vaardigheden van uw kind, of dat nu academisch, atletisch, muzikaal of maatschappelijk is. Het heeft niets te maken met het inkomen of vermogen van uw gezin en komt meestal in de vorm van beurzen, beurzen of collegegeldkortingen - wat betekent dat het niet hoeft te worden terugbetaald.

Sommige hogescholen zullen voldoen aan 100% van de behoefte van uw kind om in aanmerking te komen voor hulp met beurzen en beurzen, terwijl anderen een combinatie van verdienstehulp, indien van toepassing, en studieleningen zullen gebruiken. Gebruik online bronnen om te bepalen hoe wenselijk een kandidaat van uw kind is voor bepaalde scholen. Als uw kind opvalt, zal hij of zij waarschijnlijk op meer verdienste gebaseerde hulp ontvangen. Dit is een voorbeeld van hoe collegeselectie en betaalbaarheid hand in hand gaan - het kiezen van de juiste school kan leiden tot meer financiële hulp die niet hoeft te worden terugbetaald.

Fiscale hulp

Fiscale hulp is een vaak over het hoofd gezien aspect van collegeplanning. Het Amerikaanse belastingkrediet kan bijvoorbeeld tot $ 10.000 bieden voor de kosten van de universiteit. Als u het krediet niet zelf kunt nemen, vraag dan of uw kind in aanmerking komt. Maar uw belastingplanning moet verder gaan dan de AOTC.

Overweeg de fiscale voordelen van het verplaatsen van gewaardeerde items, zoals aandelen, naar uw kind. Uw kind kan de bezittingen mogelijk op zijn of haar naam verkopen en tegen een lager tarief belasting betalen. Zorg ervoor dat het extra inkomen geen invloed heeft op op hulp gebaseerde hulp en dat het op de juiste manier door de 'kinderbelasting' navigeert.

Bij het uitvoeren van je studieplan is het van cruciaal belang om van tevoren te weten hoe je belastingstrategieën je financiële hulp zullen beïnvloeden. Als u dat doet, zorgt u ervoor dat u uw belastingaangiften en financiële steuntoeslagen optimaliseert.

Vermogensbeheer

Zelfs na het optimaliseren van financiële hulp en fiscale steun, moeten ouders en kinderen bepalen wat de beste manier is om hun aandelen van de kosten te betalen.

U wilt het beste voor uw kinderen, maar het gebruik van eigen vermogen of uw pensioen is meestal niet het beste pad. Een betere optie zou zijn om de studieleningen van uw kind te helpen betalen als u eenmaal meer zekerheid heeft om uw eigen doelen te bereiken.

Houd er rekening mee dat studieleningen het vermogen van uw kind om te sparen voor zijn of haar eigen pensioen of een huis na de universiteit te verhinderen, kunnen belemmeren. Er wordt te veel nadruk gelegd op het studeren en niet genoeg op uitstappen.Hij of zij moet de impact van het lenen van betalingen na de universiteit op de cashflow begrijpen.

Breng al uw financieringsopties in kaart, bepaal de betaalbaarheid van elke school en beslis welke offers uw familie bereid is te maken om uw deel te betalen.

Je zou misschien niet in staat zijn om de kosten van het onderwijs te beheersen, maar je kunt er zeker van zijn. Begin zo vroeg mogelijk, verken al uw opties en coördineer indien nodig met externe professionals. Als uw huidige financieel adviseur geen gecoördineerde begeleiding geeft, zoek dan iemand die dat kan.

College zal een van je grootste investeringen zijn. Hoe sneller u een plan samenstelt, hoe beter.

Brett Tushingham is een financieel adviseur en de oprichter van Tushingham Wealth Strategies in Wilmington, North Carolina.