Hoe het wisselen van studieleningen verloopt
Mag ik mijn studiefinanciering en reisproduct tijdelijk stopzetten? | DUO
Inhoudsopgave:
- Wat zijn uw opties buiten het standaardplan?
- Welke invloed hebben overstapplannen op het totale bedrag dat u betaalt?
- Hoe wisselt u terugbetalingsplannen?
- De afhaalmaaltijden
- Onze methodiek
- Meld u aan voor de wekelijkse nieuwsbrief van Investmentmatome Grad om advies over loopbaan en geld rechtstreeks in uw inbox te krijgen.
Als u het moeilijk vindt om uw studieleningen uit te betalen op het 10-jarige standaard afbetalingsplan, is achterlopen - en uiteindelijk in gebreke blijven - niet uw enige optie. Federale leningen geven u de mogelijkheid om het bedrag dat u elke maand verschuldigd bent te verlagen door een ander terugbetalingsplan voor studenten te kiezen, een voordeel dat particuliere leningen niet bieden.
In de meeste gevallen betekent een lagere maandelijkse betaling ook een langere krediettermijn, waardoor het totale bedrag dat u verschuldigd bent, hoger wordt. Maar overschakelen naar een meer betaalbaar terugbetalingsplan kan u helpen de schadelijke gevolgen van wanbetaling te vermijden: een geruïneerde kredietscore, gesierde lonen en het onvermogen om in de toekomst in aanmerking te komen voor federale hulp.
Hier leest u hoe u uw betalingen kunt verlagen en wat het in de loop van de tijd in extra rente zal kosten.
Wat zijn uw opties buiten het standaardplan?
- Gegradueerde terugbetaling is een 10-jarenplan waarmee u een lager bedrag per maand kunt betalen om te beginnen, en vervolgens uw betalingen om de twee jaar verhoogt. Het bedrag dat u betaalt aan het einde van uw leentermijn zal over het algemeen hoger zijn dan wat u zou hebben betaald op het standaardplan.
- Verlengde terugbetaling verlengt uw terugbetalingsperiode tot 25 jaar en uw betalingen kunnen vast of gegradueerd zijn. Het is alleen beschikbaar voor leners met meer dan $ 30.000 aan uitstaande Directe Leningen.
- De overheid biedt vier inkomensafhankelijke aflossingsplannen: op inkomen gebaseerd, inkomensafhankelijk, betaal je verdient en herzag Pay As You Earn. Het meest genereuze plan waarvoor u in aanmerking komt, is afhankelijk van het jaar waarin u voor het eerst uw leningen hebt opgenomen. Deze plannen verlagen uw maandelijkse betalingen met 10% tot 20% van uw discretionair inkomen en vergeef uw resterende lening na 20 tot 25 jaar on-time betalingen.
Welke invloed hebben overstapplannen op het totale bedrag dat u betaalt?
Het is een grote beslissing om je studieleningen aan te passen. Dus wilden we erachter komen hoeveel kredietnemers die overstappen van het standaardplan in de loop van de tijd daadwerkelijk zullen betalen, omdat de rente toeneemt naarmate u langer overgaat tot terugbetaling van uw leningen. Zou een switch de moeite waard zijn? Dit is wat we ontdekten:
Voor de lener in dit voorbeeld zou het kiezen van een afgestudeerde of op inkomsten gebaseerde terugbetaling betekenen dat er bovenop het oorspronkelijke geleende bedrag een extra rente van bijna $ 1.500 wordt betaald. Het is belangrijk om op de hoogte te zijn van de extra interesse waarvoor u verantwoordelijk bent. Maar die extra kosten zouden de moeite waard kunnen zijn als het nieuwe aflossingsplan dat u kiest u op korte termijn geld bespaart, zodat u uw financiële basis kunt krijgen.
Hoe wisselt u terugbetalingsplannen?
Sluit uw leningsinformatie, belastingaangiftestatus en inkomen aan bij de federale terugbetalingstest voor studentenhulp om uw verwachte betalingen op verschillende plannen te zien. (Neem een kijkje in onze methodiek hieronder voor meer informatie over hoe we tot onze projecties kwamen.)
Zodra u een idee heeft welke plannen geschikt voor u kunnen zijn, belt of mailt u uw leningbeheerder, het bedrijf dat namens de overheid uw federale leningen beheert. Veelgebruikte serviceproviders zijn onder meer de educatieve diensten voor educatieve meren van de grote meren, FedLoan Servicing, Nelnet en Navient. Dat bedrijf bevestigt welk plan u de laagst mogelijke maandelijkse betaling zal geven en zij zullen u de volgende stappen vertellen die moeten worden genomen. Het is altijd gratis om uw plan rechtstreeks met uw leningbeheerder te wijzigen; u hoeft geen derde partij voor schuldverlichting te betalen om een nieuw plan aan te vragen of om kwijtschelding te verlenen via de inkomensafhankelijke aflossingsopties.
Als u in aanmerking komt voor een inkomstengestuurd plan, moet u elk jaar een aanvraag indienen en uw inkomsten opnieuw certificeren. Zorg ervoor dat u bij het overschakelen duidelijk weet wanneer uw volgende betaling moet worden gedaan en hoe u deze betaalt, zodat u deze niet mist.
De afhaalmaaltijden
De sleutel tot het terugbetalen van uw leningen is om het plan te vinden dat aan uw onmiddellijke behoeften voldoet, rekening houdend met de langetermijneffecten op uw financiën. Als een afgestudeerd, uitgebreid of inkomstengestuurd plan de enige manier is waarop u anderszins aanzienlijke maandelijkse betalingen kunt betalen, kiest u voor de optie waarmee u al uw betalingen op tijd kunt doen. U voorkomt wanbetaling, handhaaft een goed krediet en blijft op schema om uw leningen op een dag achter te laten, zelfs als dat vanaf nu een lange tijd duurt.
Ga naar Investmentmatome Student Loan Central voor meer informatie over het kiezen van het terugbetalingsplan dat het beste bij u past.
Onze methodiek
We hebben de Refayment Estimator-tool van Federal Student Aid gebruikt om erachter te komen hoeveel u werkelijk betaalt, eens u de rentekosten meetelt, op drie afbetalingsplannen: standaard, afgestudeerd en op inkomsten gebaseerd.
We gebruikten een leningbalans van $ 26.946, wat het gemiddelde bedrag is van federale leningen die studenten aan openbare hogescholen van vier jaar verschuldigd zijn als ze afstuderen, volgens Federal Student Aid, en een gemiddelde rente van 3,9%. We veronderstelden ook dat deze lener een beginnend aangepast bruto-inkomen van $ 40.000 per jaar heeft, alleenstaand is en in Californië woont. Vervolgens brachten we in kaart hoeveel hij per maand zou betalen, in rente en in totaal voor de drie terugbetalingsplannen.
Meld u aan voor de wekelijkse nieuwsbrief van Investmentmatome Grad om advies over loopbaan en geld rechtstreeks in uw inbox te krijgen.
Brianna McGurran is een stafchrijver bij Investmentmatome, een website voor persoonlijke financiën. E-mail: [email protected]. Twitter: @briannamcscribe.
Afbeelding via iStock. Afbeelding via Jazeena Pineda / Investmentmatome.
