Lege nesters: wat kun je doen met een college-spaarplan als je kinderen niet naar school gaan

Dus je kinderen zijn klaar met studeren en je hebt nog geld over in je spaarplan voor 529 studenten. Je kunt het resterende geld overhevelen en het uitgeven aan wat je maar wilt, maar het kost je - zowel een boete van 10 procent als inkomstenbelasting zijn van toepassing.

Er zijn manieren om de boete over te slaan en de fondsen te rekken - je zult het alleen moeten toepassen op vervolgonderwijs.

Het is nooit te laat om terug naar school te gaan

Overweeg om terug naar de universiteit te gaan. Economische problemen hebben veel ouders teruggestuurd naar school. En alleen de familieleden van de oorspronkelijke begunstigde kunnen van het geld profiteren zonder belastingstraf.

Geen boete met academische beloningen

Je hoeft geen boete te betalen als je kinderen beurzen of beurzen ontvangen. Dat is een uitzondering geschreven in de IRS-belastingcode. Helaas betaalt u inkomstenbelasting voor eventuele inkomsten uit uw distributie, alleen niet voor de boete van 10 procent.

Enkele andere uitzonderingen: niet-belastbare uitkeringen voor hulp aan het onderwijs door een werkgever, of als de begunstigde veteranenbijstand ontvangt of een Amerikaanse militaire academie bezoekt. Als u de boeteregeling op basis van deze uitzonderingen kunt vermijden, kunt u overwegen dit geld om te zetten in pensioeninvesteringen. Houd rekening met het volgende voordat u beslist dat de regels van staat tot staat verschillen.

Verander de aangewezen begunstigde

Als u liever vasthoudt aan uw account, moet u er rekening mee houden dat uw gezin kan profiteren van studiefinanciering, zelfs als uw kinderen allemaal klaar zijn met school. Misschien wilt u de begunstigde wijzigen in iemand buiten uw naaste familie. In de meeste gevallen kunt u een achterneef, een broer of een zuster aanwijzen - in verband met bloed of huwelijk - of een schoonfamilie. Controleer uw 529-plan of praat met een belastingadviseur om te zien wie in aanmerking komt.

U kunt ook een toekomstige kleinkind aanwijzen. In dit geval wilt u het account overdragen naar uw kind, zodat uw kleinkind de begunstigde is onder het account van zijn ouder. Je kunt dit zonder straf doen.

Zoals met andere investeringsvehikels, kan het de moeite waard zijn om met een CPA te praten terwijl u uw volgende zet plant. Dit soort beslissingen kan van invloed zijn op uw belastingen en u wilt het maximale halen uit uw 529-plan.