Kiezen Terugbetalingsplan studentlening: 8 vragen die u zou moeten stellen

Het jaar waarin je voor het eerst een federale lening hebt aangegaan, bepaalt welk inkomstengestuurde plan je kunt kiezen. De oorspronkelijke versie van IBR is beschikbaar als u vóór 1 juli 2014 leningen hebt aangeschaft. De nieuwere versie van IBR is beschikbaar als u na 1 juli 2014 een lening hebt afgesloten. PAYE is alleen toegankelijk voor afgestudeerden die hun eerste lening hebben afgesloten of na 1 oktober 2007 en minstens 1 lening op of na 1 oktober 2011.

Maar het ministerie van Onderwijs heeft een nieuw inkomensgestuurd plan ontwikkeld, REPAYE genaamd, dat PAYE zal uitbreiden naar alle leners van studieleningen, ongeacht het jaar waarin ze hun leningen hebben afgesloten of dat ze gedeeltelijk financiële problemen hebben. REPAYE zal beschikbaar zijn tegen het einde van 2015, zegt onderminister Mitchell.

3. Welke soorten leningen heb je?

Sommige leningen komen niet in aanmerking voor inkomstengestuurde aflossingsplannen. Afhankelijk van het type lening dat u heeft, kan uw servicer u aanbevelen deze eerst in een directe consolidatielening te consolideren. Alleen directe leningen kunnen worden terugbetaald via PAYE, bijvoorbeeld. Dus laten we zeggen dat je Stafford-leningen hebt afgesloten; u zou ze moeten consolideren in een Directe Consolidatielening voordat ze kunnen worden opgenomen in uw maandelijkse betaling onder PAYE.

Uw servicer kan u begeleiden bij het aanvragen van een Directe Consolidatielening en een terugbetalingsplan kiezen voor uw nieuwe lening, die de saldi van uw eerdere leningen zou dekken. Als u kiest voor een inkomensgestuurde plan, vult u een aanvraagformulier voor een inkomensafhankelijk afbetalingsplan in. Het kan een verwarrend proces zijn, dus je kunt het beste je oproep doen naar je studentleningbeheerder en vragen voor welk plan je in aanmerking komt, zodat je de laagste maandelijkse betaling krijgt.

4. Werk je fulltime in een baan van algemeen belang?

Het Public Service Loan Forgiveness-programma biedt afgestudeerden die ten minste 30 uur per week in een taak van openbaar belang werken hun federale leningen na 10 jaar on-time betalingen. Je moet in een gekwalificeerde baan werken, de hele tijd die je nodig hebt om 120 leningbetalingen te doen, en je moet elk jaar je deelname aan het programma bevestigen.

U spaart het meeste geld op PSLF als u uw leningen terugbetaalt op basis van een inkomensafhankelijk afbetalingsplan, waardoor uw maandelijkse betalingen laag blijven en een groter saldo aan het einde van uw uitleentermijn wordt kwijtgescholden.

5. Bent u bereid om belasting te betalen over uw vergeven leningen?

Alle leningen die door PSLF worden vergeven, worden niet belast. Maar volgens de huidige IRS-regels zullen leningen die worden vergeven onder de inkomensafhankelijke aflossingsplannen hoogstwaarschijnlijk als belastbaar inkomen worden beschouwd voor het jaar waarin ze zijn geannuleerd, wat in de toekomst zou kunnen leiden tot hoge belastingaanslagen.

Wanneer u besluit over te schakelen naar een inkomensgestuurd plan, moet u nagaan hoeveel van uw leningen aan het einde van uw aflossingsperiode zullen worden kwijtgescholden en wat u aan belastingen op de weg zou kunnen te danken hebben. Als u zich aanmeldt voor een inkomstengestuurd plan, kunt u voorkomen dat u in gebreke blijft, waardoor uw potentiële belastingaanslag misschien de moeite waard is.

Als u minder per maand wilt betalen, maar niet in aanmerking komt voor een inkomstengestuurd plan

6. Kun je rekenen op een gestage toename van het inkomen in de komende 10 jaar?

Stel dat u niet in aanmerking komt voor inkomensafhankelijke terugbetaling, maar dat u elke maand minder wilt betalen voor uw leningen, terwijl u zich na het afstuderen kunt vestigen. Het 10-jarige afgestudeerde aflossingsplan brengt in eerste instantie een lager bedrag in rekening en verhoogt uw betalingen om de twee jaar.

Het is de moeite waard om te overwegen of je hun betalingen nu niet kunt betalen met het standaardplan, maar verwacht constant meer geld te verdienen terwijl je carrière begint. Hoewel uw betaling in eerste instantie lager zal zijn, is deze waarschijnlijk hoger dan wat u aan het standaardplan zou betalen aan het einde van uw krediettermijn.

Uw maandelijkse betaling op een $ 10.000 Unsubsidized Direct Loan met een rentepercentage van 4,29%, bijvoorbeeld, begint bij $ 58 en zal in tien jaar groeien tot $ 173. Je betaalt ook $ 583 meer rente dan je zou hebben als je zou vasthouden aan het standaardplan.

7. Heeft u meer dan $ 30.000 aan federale directe leningen?

Als u niet zeker weet of u elke twee jaar een hogere maandelijkse betaling kunt ontvangen, biedt het verlengde aflossingsplan u de mogelijkheid om lagere betalingen voor een langere periode te doen. Alleen leners die meer dan $ 30.000 aan directe leningen schuldig zijn, komen in aanmerking. U kunt ervoor kiezen om een ​​vast of gegradueerd bedrag te betalen voor maximaal 25 jaar.

Maar als u problemen ondervindt bij het doen van betalingen op uw inkomen, is het mogelijk dat u in aanmerking komt voor een inkomstengestuurd plan. Zorg ervoor dat u eerst naar die opties kijkt. U kunt het beste uw lenersbeheerder vragen hoe u zich kunt aanmelden voor het abonnement dat u de laagste maandelijkse betaling geeft waarvoor u in aanmerking komt.

8. Bent u bereid meer in rente te betalen om lagere maandelijkse betalingen en een langere krediettermijn te krijgen?

Als u besluit een langere terugbetaling te doen, moet u er rekening mee houden dat u in de loop van de tijd meer rente zult betalen. Dat komt omdat rente elke dag groeit, en hoe langer het duurt om uw leningen af ​​te lossen, hoe meer rente u zult opbouwen. U betaalt ook meer rente over het afgestudeerde plan dan u zou doen met het standaardplan, ook al splitsen ze allebei uw betalingen op tot een maximum van 10 jaar. Je draagt ​​een hoger saldo voor langere tijd naarmate je betalingen toenemen.

Start uw onderzoek naar alternatieve aflossingsplannen door uw individuele balansen en rentetarieven, plus uw jaarinkomen en gezinsgrootte, in te voeren in de Refayment Estimator-tool van Federal Student Aid. U kunt bekijken hoeveel u waarschijnlijk betaalt voor elk plan dat de overheid aanbiedt.

U hebt een goede keuze gemaakt door federale leningen af ​​te sluiten; zodra je bent afgestudeerd, zorg je ervoor dat je profiteert van de flexibele terugbetalingsopties die voor jou beschikbaar zijn.

Meld je aan voor de wekelijkse nieuwsbrief van Investmentmatome Grad om studieleningen en geldadviezen rechtstreeks in je inbox te krijgen.

Brianna McGurran is een stafchrijver bij Investmentmatome, een website voor persoonlijke financiën. E-mail: [email protected]. Twitter: @briannamcscribe.

Grafisch door Dora Pintek

Afbeelding via iStock.